"אלביט מערכות ממשיכה להציג ניראות גבוהה מאוד, ורמת הסיכון לטווח הקצר והבינוני הינה נמוכה". כך עולה מתגובתו של אלעד קראוס, אנליסט לידר שוקי הון, לדוחות החברה לרבעון השני שפורסמו אתמול. קראוס מותיר המלצת תשואת יתר על המניה, ומעלה את מחיר היעד ל-68.1 דולר או 233 שקל למניה לעומת מחיר יעד קודם של 67.2 דולר.
קראוס מציין כי על אף הקיטון בתקציבי הביטחון בעולם, אלביט מציגה גידול בצבר ההזמנות לרמה של 6.17 מיליארד דולר. הסיבה לכך היא שאלביט מוכרת את מוצריה ברחבי העולם ואינה תלויה בטריטוריה מסוימת. בנוסף, הפתרונות המתוחכמים והחדשנות של החברה עולים בקנה אחד עם המגמה העולמית - שימוש גבוה יותר בטכנולוגיה.
בלידר הוסיפו כי ההכנסות נותרו ללא שינוי, אולם התמהיל ממשיך להשתנות בצורה משמעותית כאשר צפון אמריקה ממשיך להיות אזור הביקוש החזק ביותר.
בשורה התחתונה, אומר קראוס כי הרבעון השני התאפיין ביציבות בצבר ובהכנסות של החברה. "כשהדולר מתדרדר לרמות שפל, מדובר בדו"ח סביר", הוא הוסיף. "במידה שהדולר יעלה, אלביט עשויה אף להציג שיעורי רווח גבוהים יותר. מבחינת פילוח ההכנסות, המגמה הברורה הינה ירידה באירופה ועלייה באסיה פסיפיק. לאור העובדה שהחברה נסחרת במכפיל EV/EBITDA של 8.6 ובשל יכולתה הפיננסית הגבוהה אנו מותירים את המלצתנו על תשואת יתר ומעדכנים את מחיר היעד".