סקירה שבועית דובי שבוע המסחר בת”א ננעל במגמה שלילית במדדים המובילים, ת”א 35 ות”א 125 ירדו ב-1.66% ו-2.26% בהתאמה.רגע לפני תחילת עונת הדוחות לרבעון השני של השנה, שוק המניות המקומי סיכם שבוע מאכזב עם ירידות שערים רוחביות במדדים המובילים. מניות הבנקים שהכבידו על השוק בכל השבועות האחרונים עלו כנגד המגמה והחזיקו את השוק מלרדת הרבה יותר. גם מניות השבבים שאומנם סגרו שבוע ללא שינוי משמעותי ביחס לתנודתיות שלהן, תיקנו במהלך יום חמישי בחדות ירידות שערים מוקדם יותר השבוע והחזיקו את השוק מלאבד עוד יותר גובה. בגזרת המאקרו בנק ישראל הוריד את הריבית ב-0.25% בהתאם לתחזיות השוק לאחר שהאינפלציה נותרת יציבה בתוך יעדיו של בנק ישראל. נגיד הבנק ציין שהריבית צפויה לרדת בעוד כ-0.5% עד לסיום השנה. חטיבת המחקר שיחררה תחזית מאקרו עדכנית בהם צופים צמיחה של המשק ב-4% בשנה הנוכחית ו-5.5% בשנה הבאה. בנק ישראל צופה שהאינפלציה בסיכום השנתי תעמוד על 1.8% והיא זו שתומכת בהמשך הורדות הריבית, גירעון הממשלה צפוי להיות 4.9% מהתוצר ויחס חוב לתוצר של כ-69%. בנק ישראל המשיך להזהיר מאי ודאות גיאופוליטית והמשך גידול בתקציב הביטחון. בארה”ב רגע לפני התאוצה האמיתית בעונת הדוחות וול סטריט סגרה שבוע חיובי עם מהלך נוסף מעלה והתקרבות לשיאים במדדים המובילים. מניות השבבים המשיכו לתמוך בשוק ולמרות שפתחו את השבוע בירידות שערים התאוששו בהמשך השבוע ועברו לעליות של עד 2.5%. ביום שישי האחרון ענקית השבבים מקוריאה SK Hynix השלימה רישום כפול בארה”ב לאחר שגייסה 26.5 מיליארד דולר וזינקה כ-12% ביום שישי האחרון. עונות הדוחות והבנקים במוקד, השבוע יפרסמו דוחות, ג’י פי מורגן, בנק אוף אמריקה, גולדמן זאקס וולס פארגו וסיטי בנק, כולן ביום שלישי הקרוב לפני המסחר. חברת השבבים ASML תפרסם ביום רביעי יחד עם ג’ונסון אנד ג’ונסון, מורגן סטנלי ובלאקרוק. בחמישי דוחות יוניטד הלת’ וג’נרל אלקטריק לפני המסחר נטפליקס תפרסם בנעילה.מהמניות הבולטות השבוע במדד ת”א 125 נציין את מזרחי טפחות, פיבי ואייאיאס אשר עלו 7.1%, 6.9%, ו-6.7% בהתאמה. מנגד, בלטו בירידות שערים משק אנרגיה, אנרג’יקס ואפריקה מגורים אשר השילו מערכן 20.3%, 13.1% ו-12.8% בהתאמה. מכלל מניות השוק נציין את פינרג’י, הום ביוגז וליברה אשר עלו 31.4%, 15.1%, ו-13.8% בהתאמה. מנגד, תיקון עולם, אורה סמארט וסונוביה השילו מערכן 51.8%, 34.9% ו-27.5% בהתאמה. בסיכום שבועי מדד ת”א 35 ירד ב-1.66%, מדד ת”א 90 ירד ב-4.07%, מדד הבנקים עלה ב-2.73%, מדד הנדל”ן ירד ב-4.04%, מדד הנפט וגז ירד ב-1.75% ומדד הביטוח ירד ב-1.39%. בשוק המט”ח הדולר עלה השבוע ב-0.4% ל-3.0110 מול השקל.
שבוע המסחר בת”א ננעל במגמה שלילית במדדים המובילים, ת”א 35 ות”א 125 ירדו ב-1.66% ו-2.26% בהתאמה.רגע לפני תחילת עונת הדוחות לרבעון השני של השנה, שוק המניות המקומי סיכם שבוע מאכזב עם ירידות שערים רוחביות במדדים המובילים. מניות הבנקים שהכבידו על השוק בכל השבועות האחרונים עלו כנגד המגמה והחזיקו את השוק מלרדת הרבה יותר. גם מניות השבבים שאומנם סגרו שבוע ללא שינוי משמעותי ביחס לתנודתיות שלהן, תיקנו במהלך יום חמישי בחדות ירידות שערים מוקדם יותר השבוע והחזיקו את השוק מלאבד עוד יותר גובה. בגזרת המאקרו בנק ישראל הוריד את הריבית ב-0.25% בהתאם לתחזיות השוק לאחר שהאינפלציה נותרת יציבה בתוך יעדיו של בנק ישראל. נגיד הבנק ציין שהריבית צפויה לרדת בעוד כ-0.5% עד לסיום השנה. חטיבת המחקר שיחררה תחזית מאקרו עדכנית בהם צופים צמיחה של המשק ב-4% בשנה הנוכחית ו-5.5% בשנה הבאה. בנק ישראל צופה שהאינפלציה בסיכום השנתי תעמוד על 1.8% והיא זו שתומכת בהמשך הורדות הריבית, גירעון הממשלה צפוי להיות 4.9% מהתוצר ויחס חוב לתוצר של כ-69%. בנק ישראל המשיך להזהיר מאי ודאות גיאופוליטית והמשך גידול בתקציב הביטחון. בארה”ב רגע לפני התאוצה האמיתית בעונת הדוחות וול סטריט סגרה שבוע חיובי עם מהלך נוסף מעלה והתקרבות לשיאים במדדים המובילים. מניות השבבים המשיכו לתמוך בשוק ולמרות שפתחו את השבוע בירידות שערים התאוששו בהמשך השבוע ועברו לעליות של עד 2.5%. ביום שישי האחרון ענקית השבבים מקוריאה SK Hynix השלימה רישום כפול בארה”ב לאחר שגייסה 26.5 מיליארד דולר וזינקה כ-12% ביום שישי האחרון. עונות הדוחות והבנקים במוקד, השבוע יפרסמו דוחות, ג’י פי מורגן, בנק אוף אמריקה, גולדמן זאקס וולס פארגו וסיטי בנק, כולן ביום שלישי הקרוב לפני המסחר. חברת השבבים ASML תפרסם ביום רביעי יחד עם ג’ונסון אנד ג’ונסון, מורגן סטנלי ובלאקרוק. בחמישי דוחות יוניטד הלת’ וג’נרל אלקטריק לפני המסחר נטפליקס תפרסם בנעילה.מהמניות הבולטות השבוע במדד ת”א 125 נציין את מזרחי טפחות, פיבי ואייאיאס אשר עלו 7.1%, 6.9%, ו-6.7% בהתאמה. מנגד, בלטו בירידות שערים משק אנרגיה, אנרג’יקס ואפריקה מגורים אשר השילו מערכן 20.3%, 13.1% ו-12.8% בהתאמה. מכלל מניות השוק נציין את פינרג’י, הום ביוגז וליברה אשר עלו 31.4%, 15.1%, ו-13.8% בהתאמה. מנגד, תיקון עולם, אורה סמארט וסונוביה השילו מערכן 51.8%, 34.9% ו-27.5% בהתאמה. בסיכום שבועי מדד ת”א 35 ירד ב-1.66%, מדד ת”א 90 ירד ב-4.07%, מדד הבנקים עלה ב-2.73%, מדד הנדל”ן ירד ב-4.04%, מדד הנפט וגז ירד ב-1.75% ומדד הביטוח ירד ב-1.39%. בשוק המט”ח הדולר עלה השבוע ב-0.4% ל-3.0110 מול השקל.
מדד המעו”ף – תחזית טכנית דובי מדד ת”א 35 סגר את שבוע המסחר בירידה של 1.66% וננעל ברמה של 4,055.41 נקודות. שבוע מסחר מאתגר עבר על מדד המניות המוביל של השוק פתיחה מבטיחה בעליות שערים הסתיימה בשבוע מסחר שלילי עם חולשה בשוק והתקרבות לשפלים האחרונים. בגרף שבועי המדד נראה עוד יותר שביר עם פוטנציאל אמיתי לשבור את התמיכה של השוק. טכנית, אזור של 3,980-4,000 נקודות אותו אנו מציינים בשבועות האחרונים חשוב מעבר לטווח הקצר. התנגדות קרובה קיימת סביב 4,200 נקודות, מעליה אפשר יהיה לנטוש את התבניות הדוביות.
מדד ת”א 35 סגר את שבוע המסחר בירידה של 1.66% וננעל ברמה של 4,055.41 נקודות. שבוע מסחר מאתגר עבר על מדד המניות המוביל של השוק פתיחה מבטיחה בעליות שערים הסתיימה בשבוע מסחר שלילי עם חולשה בשוק והתקרבות לשפלים האחרונים. בגרף שבועי המדד נראה עוד יותר שביר עם פוטנציאל אמיתי לשבור את התמיכה של השוק. טכנית, אזור של 3,980-4,000 נקודות אותו אנו מציינים בשבועות האחרונים חשוב מעבר לטווח הקצר. התנגדות קרובה קיימת סביב 4,200 נקודות, מעליה אפשר יהיה לנטוש את התבניות הדוביות.
מדד הבנקים דובי לאחר תקופה של חולשה, הבנקים חזרו להוביל השבוע והיום אור חיובי בתוך שוק שלילי. טכנית, המדד התגבר על אזור של 8,000 נקודות ואפשר לומר שדי התבסס מעליו בשלושת ימי המסחר האחרונים. התנגדות קרובה קיימת סביב 8,300 שם נמצא ממוצע 200. נזכיר שהבנקים בסה”כ בתיקון טכני לירידות האחרונות בשלב זה.
לאחר תקופה של חולשה, הבנקים חזרו להוביל השבוע והיום אור חיובי בתוך שוק שלילי. טכנית, המדד התגבר על אזור של 8,000 נקודות ואפשר לומר שדי התבסס מעליו בשלושת ימי המסחר האחרונים. התנגדות קרובה קיימת סביב 8,300 שם נמצא ממוצע 200. נזכיר שהבנקים בסה”כ בתיקון טכני לירידות האחרונות בשלב זה.
מדד ת”א ביטוח דובי המדד נלחץ השבוע יחד עם המגמה השלילית של השוק ובניגוד לבנקים סיכם שבוע שלילי לאחר פתיחה חיובית. השאלה המעניינת היא העם הנמוך השבועי סביב 13,590 נקודות יהווה שפל עולה בתיקון העולה האחרון. התנגדות קרובה גבוה שבועי סביב 14,500 נקודות.
המדד נלחץ השבוע יחד עם המגמה השלילית של השוק ובניגוד לבנקים סיכם שבוע שלילי לאחר פתיחה חיובית. השאלה המעניינת היא העם הנמוך השבועי סביב 13,590 נקודות יהווה שפל עולה בתיקון העולה האחרון. התנגדות קרובה גבוה שבועי סביב 14,500 נקודות.
דולר-שקל דובי מתיחות ביטחונית במפרץ באמצע השבוע המשיכה את המומנטום של הדולר מעל אזור הטריגר שלנו סביב 3.03 (גבוה שבועי כמעט 3.06) אך בהמשך ראינו קיפול אגרסיבי עם סגירה שבועית שקרובה יותר ל-3.00 עגול. טכנית, התיקון העולה האחרון בדולר היה עוצמתי וחזק לא פחות מירידות השערים והוא בסבירות גבוהה הגיע לסיומו. להערכתנו נראה את הדולר סביב הרמות האלה ואולי מתקן את הריצה האחרונה מ-2.80 ל-3.06. תמיכה קרובה קיימת סביב 2.9650/2.97.
מתיחות ביטחונית במפרץ באמצע השבוע המשיכה את המומנטום של הדולר מעל אזור הטריגר שלנו סביב 3.03 (גבוה שבועי כמעט 3.06) אך בהמשך ראינו קיפול אגרסיבי עם סגירה שבועית שקרובה יותר ל-3.00 עגול. טכנית, התיקון העולה האחרון בדולר היה עוצמתי וחזק לא פחות מירידות השערים והוא בסבירות גבוהה הגיע לסיומו. להערכתנו נראה את הדולר סביב הרמות האלה ואולי מתקן את הריצה האחרונה מ-2.80 ל-3.06. תמיכה קרובה קיימת סביב 2.9650/2.97.
מדד ה-DAX הגרמני דובי האם ראינו פריצת שווא במדד הדקס? לדעתי עדיין מוקדם לומר זאת. המדד חזר מתחת לרמת הפריצה השבוע אך בשלב זה לא שבור את הכלים ואף מייצר שפל עולה פוטנציאלי סביב 24,800 נקודות שהוא נמוך שבועי. מבנה המחירים נותר חיובי בחודשים האחרונים ואנו מעריכים שנראה המשכיות במגמה החיובית.
האם ראינו פריצת שווא במדד הדקס? לדעתי עדיין מוקדם לומר זאת. המדד חזר מתחת לרמת הפריצה השבוע אך בשלב זה לא שבור את הכלים ואף מייצר שפל עולה פוטנציאלי סביב 24,800 נקודות שהוא נמוך שבועי. מבנה המחירים נותר חיובי בחודשים האחרונים ואנו מעריכים שנראה המשכיות במגמה החיובית.
מדד ה-S&P500 דובי שבוע חיובי נוסף ננעל במדד המניות המוביל בעולם רגע לפני תחילת עונת הדוחות נראה שהשוק לפני עמדת זינוק נוספת לגבוהים חדשים. השפל מיום חמישי הקודם סביב 7,420/30 נקודות נבדק השבוע והחזיק מעמד, שם קיימת תמיכה קרובה. התנגדות בשיא האחרון סביב 7,600/20 נקודות.
שבוע חיובי נוסף ננעל במדד המניות המוביל בעולם רגע לפני תחילת עונת הדוחות נראה שהשוק לפני עמדת זינוק נוספת לגבוהים חדשים. השפל מיום חמישי הקודם סביב 7,420/30 נקודות נבדק השבוע והחזיק מעמד, שם קיימת תמיכה קרובה. התנגדות בשיא האחרון סביב 7,600/20 נקודות.
*** מובהר ומודגש כי האמור בסקירה זו אינו מהווה תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. בפרסום המידע בסקירה זו אין משום המלצה או חוות דעת בקשר לביצוע כל עסקה או השקעה בניירות ערך, לרבות רכישה ו/או מכירה של ניירות ערך. יודגש כי לגבי כל מידע מכל סוג המופיע בסקירה – על כל אדם לבצע בדיקה ואימות נוספים, תוך התחשבות בנתונים ובצרכים המיוחדים שלו. יצוין כי במידע עלולות ליפול טעויות וכן עשויים לחול לגביו שינויי שוק ו/או שינויים אחרים, וכי אף עלולות להתגלות סטיות משמעותיות בין התחזיות והניתוחים המופיעים למצב בפועל. אשר על כן, קבלת החלטה כלשהי על סמך נתון, דעה, חוות דעת, תחזית או ניתוח המופיע במסגרת הסקירה - הינו על אחריות הקורא בלבד.