"אנו רואים באינסוליין מדיקל חלופה אטרקטיבית למשקיעים ב-MannKind, וצופים הנפקה ראשונה לציבור (IPO) בארה"ב מתישהו במהלך 12 החודשים הקרובים לפני אישור ה-FDA". כך עולה מסקירה של בית ההשקעות אלפא ביופארמה על מניית החברה הישראלית. המודל של אלפא מניב מחיר יעד 6.27 ש"ח לעומת מחיר נוכחי של 0.95 ש"ח (או 0.25 דולר למניה), עם עם שווי שוק של 30 מיליון דולר בלבד, וללא חובות.
מעיקרי הסקירה עולה כי "הפלטפורמה של אינסוליין מהווה כלי להפחתת עלויות לאור שיפור בקרב סוכרתיים, הורדת כמויות אינסולין נצרכות והפחתת עלויות בטווח הרחוק.
"מוצרי אינסוליין, InsuPad ו – InsuPatch, מאפשרים ייצוב תנאי העור באזור ההזרקה, על ידי חימום מבוקר אשר מוביל לעלייה בזרימת הדם ותגובה הדומה יותר לתגובה הפיזיולוגית. מניסויים קליניים עולה שה – InsuPad הפחית את כמויות האינסוליין בממוצע בכ – 28%, השיג את רמת ה- HbA1c הדומה ל – Standard of Care והפחית את מקרי ההיפוגליקמיה ב- 46%.
"אינסוליין קיבלה אישור CE לשיווק באירופה והראתה תוצאות קליניות משמעותיות עבור סוכרתיים, גורמים מטפלים בסוכרת ועבור חברות ביטוח. החברה החלה בהשקה מסחרית בגרמניה בשיתוף ג’ונסון אנד ג’ונסון ולמעלה מ- 2,500 סוכרתיים החלו להשתמש בששת השבועות הראשונים להשקת המוצר בגרמניה.
"החברה קיבלה אישור מה – FDA להגשת ה – InsuPad במסלול 510K-de-novo כך שמשקיעים יכולים לצפות להשקה תוך 2-3 שנים.
"אנו מעריכים רישום למסחר גם בארה"ב בשנת 2015, ורואים בחברה שחקן ייחודי בשוק הסוכרת הנשלט על ידי ענקיות הפארמה, בהן טמון ערך מועט עבור משקיעים.אינסוליין מהווה השקעה בה טמון פוטנציאל רב עבור משקיעים בשוק הסוכרת", הוסיפו האנליסטים.