חודש נובמבר הסתיים במגמה חיובית במדדי המניות המקומיים (עליות של עד 1.7%), בארה"ב (כ-3% בממוצע) ובמזרח הרחוק (יפן כ-3.2%), בעוד ירידות שערים ציינו את שוקי המניות באירופה (הדאקס 1.6%-). אגרות החוב הקונצרניות והממשלתיות סיכמו את החודש בעליות שערים. קצב הגיוסים בקרנות המסורתיות (אקטיביות ופאסיביות) עלה והסתכם בכ-2.88 מיליארד₪ לעומת גיוס של כ-2.47 מיליארד ₪ בחודש אוקטובר (שהיה "חודש חגים"). הקטגוריות המגייסות ביותר היו אג"ח כללי (1.67 מיליארד ₪) וקרנות אג"ח מדינה (כ-635 מיליון ₪). תעשיית קרנות הנאמנות כולה רושמת גיוסים של כ-2.855 מיליארד ₪, הנחלקים לגיוסים של כ-2.36 מיליארד₪ בקרנות המנוהלות, כ-520 מיליון ₪ בקרנות המחקות, ולפדיון של 25 מיליון ₪ בקרנות הכספיות. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב דש.
קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית1 כגון קרנות 10/90, 20/80, ממשיכות להיות פופולריות מאוד בקרב המשקיעים ורושמות החודש גיוס גבוה מאוד של כ-1.67 מיליארד ₪. מתחילת השנה קרנות אג"ח כללי גייסו סכום עצום הנאמד בכ-18 מיליארד ₪, מה שמקנה להן את המקום הראשון בגיוסים ובהפרש ניכר מהקבוצה השנייה, זו של הקרנות המנייתייות (5.87 מיליארד ₪).
מגמה חיובית במדדי המניות: מדדי ת"א 35 ות"א 125 רשמו בסיכום חודשי תשואה חיובית של עד כ-1.6% ומדד ת"א 90 עלה בכ-1.7%. בעקבות עליות השערים במדדי המניות, הקרנות המנייתיות1, שומרות על קצב גיוסים דומה מחודש קודם, בסכום הנאמד בכ-455 מיליון ₪, המתחלקים מחד, לגיוסים של כ-5 מיליון ₪ בקרנות הגמישות וכ-480 מיליון ₪ קרנות מניות בחו"ל, ובניגוד לכך - קרנות מניות בארץ פדו כ-30 מיליון ₪, יצוין, שמתחילת השנה זהו הגיוס הגבוה ביותר בקרנות מניות בחו"ל. מתחילת השנה, הקרנות המנייתיות1 נהנו מהעלייה המתמשכת במדדי המניות הגלובליים, כולל ישראל (ברוב מהמדדים), אשר תרמו רבות לגיוסים בקרנות הנ"ל, הנאמדיםבכ-5.87 מיליארד ₪.
אגרות החוב הקונצרניות סיכמו את נובמבר במגמה חיובית חזקה: מדדי התל-בונד 20,40,60 רשמו החודש תשואה חיובית גבוהה של עד 1.1%. בעקבות עליות השערים, ולמרות כל האזהרות לגבי רמת התמחור של אגרות החוב של חברות, קרנות אג"ח קונצרני ממשיכות במגמה החיובית של החודשיים הקודמים, ומגייסות החודש סכום גבוה מאוד, הנאמד בכ-425 מיליון ₪, גיוס כפול מחודש אוקטובר. מתחילת השנה קרנות אג"ח קונצרני רשמו גיוסים גבוהים של כ-3.43 מיליארד ₪.
אגרות החוב הממשלתיות רשמו החודש עליות שערים מתונות - מדד ממשלתי כללי רשם החודש עלייה של 0.25%. בעקבות עליות השערים שנרשמו באגרות החוב הממשלתיות, קרנות אג"ח מדינה שומרות על גיוס חיובי זה חודש שישי ברציפות, ואף מגייסות את הסכום הגבוה ביותר מתחילת השנה, הנאמד בכ-635 מיליון ₪. ובכל זאת, מתחילת השנה קרנות אג"ח מדינה רשמו עדיין פדיון גדול בסכום של כ-2.09 מיליארד ₪ בשל פדיונות גדולים מאוד בראשית השנה.
מגמה שלילית באפיק השקלי – הקרנות השקליות ממשיכות במומנטום השלילי, ופודות החודש סכום גבוה הנאמד בכ-330 מיליון ₪. בעקבות הפדיונות הגבוהים החודש, מתחילת השנה הקרנות השקליות מדיחות את קרנות אג"ח מדינה מהבכורה המפוקפקת של קבוצת הקרנות הפודה ביותר מבין הקרנות המסורתיות, עם פדיון הנאמד בכ-3.265 מיליארד ₪.
בקרנות הכספיות נרשם פדיון קטן מאוד של כ-25 מ’ ₪, אבל בפועל הוא "מסתיר" גיוס של כ-380 מ’ ₪ בקרנות הכספיות המט"חיות, ופדיון של כ-405 מ’ ₪ בקרנות הכספיות השקליות.
קרנות אג"ח חו"ל רשמו ירידה בקצב הגיוסים לסכום של כ-35 מיליון ₪. עם זאת, מתחילת השנה קרנות אג"ח חו"ל רשמו פדיון בסכום של כ-680 מיליון ₪, וזאת על רקע הייסוף שנרשם בשקל בפרק זמן זה.
תעשיית הקרנות מנהלת נכון ליום 30.11.17 כ-241.1 מיליארד ₪. הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-225.1 מיליארד ₪ והקרנות הכספיות מנהלות כ-16 מיליארד ₪