מיטב בית השקעות עם סיכום קרנות הנאמנות המדממות לספטמבר: במקום ה-1 בגיוסים בספטמבר 2011 הקרן "מיטב (00) כספית פרימיום" עם גיוס של כ-2.1 מיליארד שקל, והיא תופסת גם את המקום ה-1 בגיוסים מתחילת השנה עם גיוס של כ-6.3 מיליארד שקל. במקום ה-1 בפדיונות בספטמבר 2011 הקרן "הראל פיא כספית פלטינום" עם פדיון חודשי של כ-1.8 מיליארד שקל, על רקע העלאת דמי-הניהול בקרן. במקום ה-1 בפדיונות בשנת 2011 הקרן "פסגות (1B) 10/90" עם פדיון של כ-2.2 מיליארד שקל.
טבלת 10 הקרנות המגייסות של חודש ספטמבר כוללת גם החודש קרנות על טהרת השקל בלבד: 3 קרנות כספיות שקליות, 4 קרנות שקליות לטווח קצר ו-3 קרנות שקליות כללי, מתוכן שתי קרנות עם חשיפה מנייתית מוגבלת של עד 10%.
טבלת 10 הקרנות הפודות של חודש ספטמבר עשתה תפנית חדה מהחודשים הקודמים ומכילה לא פחות מ-5 קרנות כספיות שקליות, אשר המשותף לכולן הוא שהן העלו את דמי-הניהול ל-0.15% לאחר פרק זמן ארוך של 0% דמי-ניהול. בנוסף אליהן נמצאות בטבלה זו 3 קרנות אג"ח כללי, שתיים מתוכן קרנות מסוג 10/90, ו-2 קרנות שקליות כללי – אחת מתמחה בריבית משתנה והשנייה חשופה למניות.
ציבור המשקיעים המשיך גם החודש להקטין את רמות הסיכון, אם כי בקצב נמוך יותר מאשר באוגוסט, כפי שהדבר מקבל ביטוי בזרימת הכספים פנימה והחוצה מהקרנות: קרנות עם חשיפה של עד 10% למניות פדו החודש כ-1.6 מיליארד שקל, קרנות עם חשיפה של עד 30% למניות רשמו פדיונות של כ-700 מיליון שקל ואילו קרנות מנייתיות (חשיפה של עד 120% למניות) רשמו פדיונות של כ-260 מיליון שקל.
תופעת השחיקה בדמי-הניהול של תעשיית הקרנות נמשכת החודש, על אף העלאת דמי-הניהול במרבית הקרנות הכספיות: הגיוסים לכלל הקרנות בתעשייה החודש נעשו בדמי-ניהול ממוצעים משוקללים נמוכים, בשיעור של כ-0.18% בלבד, בעוד הפדיונות היו בקרנות עם דמי-ניהול ממוצעים גבוהים יותר, בשיעור של כ-0.8%. במידה ומנטרלים את הקרנות הכספיות השקליות ,שמעוותים במעט את הנתונים כלפי מטה, הרי שהמגמה לא משתנה בכללותה: גיוס בקרנות עם דמי-ניהול של כ-0.45% ופדיון מקרנות עם דמי-ניהול גבוהים בהרבה, בשיעור של כ-1.2%.
"מועדון המיליארד" של תעשיית קרנות הנאמנות ירד החודש ל-16 קרנות לאחר שנרשמו בו שינויים קלים: הקרן "כלל (00) פק"מ מדינה פלטינום" נכנסה למועדון לאחר גיוס של כ-100 מיליון שקל החודש, אך מן הצד השני יצאו שתי קרנות: "אי.בי.אי. (2B) גיא" ו-"פסגות (0A) מודל קונצרני" שסבלו מפדיונות ומירידת ערך. בסה"כ מנוהלים במועדון המיליארד כ-41.6 מיליארד שקל כאשר הקרנות הכספיות השקליות תופסות חלק משמעותי מהכספים של כ-75%.
בסה"כ נרשמו בחודש ספטמבר פדיונות בכ-80% מהקרנות בתעשייה, זאת לעומת 85% בחודש אוגוסט. מתוך כ-250 קרנות הנאמנות שסיימו את החודש בגיוסים, הרוב הגדול (76%) סיימו בגיוסים צנועים של פחות מ-10 מיליון שקל.
אף מנהל קרנות לא הצליח לסיים את חודש ספטמבר בגיוס בקרנות הנאמנות המסורתיות. אי.בי.אי פדתה את הסכום הגבוה ביותר בקרנות המסורתיות, כ-530 מיליון שקל, ואחריה הראל-פיא עם פדיון חודשי של כ-430 מיליון שקל. בסיכום כלל הקרנות, כולל הקרנות הכספיות, ניצבות בראש המגייסות מיטב עם גיוס של כ-1.7 מיליארד שקל מגדל שוקי הון עם גיוס של כ-900 מיליון שקל.
טבלת מנהלי קרנות הנאמנות הגדולים כולל הגיוסים/פדיונות בחודש ספטמבר ומתחילת השנה
|
|
|
|
גיוס/פדיון בספטמבר 2011 (במיליוני ₪)
|
גיוס/פדיון בשנת 2011 (במיליוני ₪)
|
|
מנהל קרן
|
סך נכסים (במיליארדי ₪)
|
נתח שוק
|
כללי
|
מסורתיות
|
כספיות
|
כללי
|
מסורתיות
|
כספיות
|
|
פסגות
|
25.0
|
16.9%
|
-31
|
-7
|
-24
|
-3,488
|
-2,056
|
-1,432
|
|
הראל-פיא
|
18.3
|
12.4%
|
-2,500
|
-427
|
-2,073
|
-2,190
|
-4,804
|
2,614
|
|
אקסלנס
|
18.2
|
12.3%
|
-895
|
-318
|
-577
|
-74
|
-1,433
|
1,359
|
|
מיטב
|
15.9
|
10.7%
|
1,656
|
-381
|
2,037
|
5,477
|
-2,430
|
7,907
|
|
מגדל שוקי הון
|
15.1
|
10.2%
|
901
|
-316
|
1,217
|
1,546
|
-2,289
|
3,836
|
|
דש
|
11.5
|
7.8%
|
-701
|
-308
|
-393
|
1,464
|
-1,927
|
3,391
|
|
אי.בי.אי
|
10.7
|
7.2%
|
-515
|
-526
|
10
|
-297
|
-354
|
57
|
|
כלל פיננסים
|
9.0
|
6.1%
|
-66
|
-181
|
115
|
96
|
-857
|
954
|
|
מנורה
|
4.8
|
3.2%
|
-275
|
-276
|
0
|
-2,343
|
-2,340
|
-3
|
|
אלטשולר שחם
|
4.3
|
2.9%
|
-98
|
-103
|
5
|
-1,474
|
-1,496
|
23
|
|
ילין לפידות
|
3.7
|
2.5%
|
-65
|
-65
|
-
|
30
|
30
|
-
|
|
אפסילון
|
2.5
|
1.7%
|
-171
|
-171
|
-
|
-899
|
-899
|
-
|
|
אנליסט
|
2.1
|
1.4%
|
-36
|
-36
|
-
|
-154
|
-154
|
-
|