שבוע מקוצר וקטלני עבר על השוק המקומי בסימן של התאמות לשוקי העולם ופדיונות גדולים בעיקר ביום רביעי האחרון שהראו כושר ספיגה חלש מאוד. פרט למדדי מניות הגז והנפט כל מדדי המניות חזרו לתשואה שלילית השנה וזו העמיקה במדדי התל בונד שמתקרבים לירידה של 9% במדד הדגל תל בונד 20.
אפשר לומר שהפחד הגיע לשוק המקומי שהיה חזק מאוד אך הוכיח לנו השבוע שכשמתחילים למכור, הזרם רק מתחיל. שלושת השבועות הקרובים יהיו עם לא מעט "חורים" מבחינת ימי המסחר ופעילות השוק בעקבות חגי תשרי, בשבוע הבא צפויים 3 ימי מסחר בלבד, בשבוע לאחר מכן צפויים 3 ימי מסחר מקוצרים ולכן החזרה מכל חופשה ארוכה יכולה להביא לתנודת יתר בשוק המקומי לחיוב או לשלילה.
בעולם, אירוע מכונן בדמות התערבות הבנק המרכזי באנגליה ביום ד’ האחרון במטרה לעצור את המפולת באגרות החוב הארוכות של הממלכה המאוחדת שהייתה קרובה להביא למרג’ין קול או במילים אחרות סטופ לוס לקרנות הפנסיה שגמרו את הביטחונות שלהם במינופים כאלה ואחרים בשוקי הכסף והריביות. העצירה החזיקה יום אחד לפני מכירת חיסול נוספת בשוקי המניות ברחבי העולם.
"החידוש" שקרנות פנסיה באחת הכלכלות הגדולות בעולם יושבות על מינופים כאלה ואחרים נפגעו במפולת האחרונה בשוק החוב הבריטי, גורמת לשוק להבין איזה עוד הפתעות יש לנו בשווקים בדמות מינופים ואיזה משבר חוב כזה או אחר עלול להתפתח. אי אפשר להקל ראש בהקטנות כמות הכסף של בנקים מרכזיים ע"י צמצום כמותי ובנוסף ייקור כמות הכסף הנותרת בקצב מהיר מאוד, כזה שמקשה על הכלכלות להתרגל ולבצע התאמות בשל המהירות בה הדברים מתרחשים.
שוקי המט"ח בעולם רועשים, הדולר החזק "הורג" את הכלכלה הבריטית, האירופית והיפנית, כח הקניה של האזרחים בעולם קטן בשל עוצמת הדולר שגם תדפוק חזק חברות גלובליות שמוכרות בכל העולם, חלקן כבר עדכנו על הרעה בתוצאות בשל תנודות המט"ח כבר ברבעון השני. מצבנו בישראל טוב לאין שיעור למרות התחזקות הדולר בכ- 14% מתחילת השנה האירו והפאונד הבריטי נסחרים בשפל כל הזמנים וגם הדולר שאומנם עלה יפה, עלה משפל כל הזמנים מול השקל החזק ולא קרוב אפילו לשיאו איי שם מתחילת המילניום הנוכחי.
מהמניות הבולטות השבוע במדד ת"א 125 נציין את ג’נרשיין קפיטל, דוניץ ונייס אשר עלו 5.4%, 4.3% ו 3.1% בהתאמה. בלטו בירידות מניות מניבים ריט, ארגו פרופרטיז ונאייקס אשר השילו מערכן 10.7%, 10% ו 9.4% בהתאמה.
מכלל מניות השוק נציין את טראקנט, סיפיה וויז’ן וקאנומד אשר עלו 20.3%, 15.5% ו 12.1% בהתאמה. מנגד מניות ביומיקס, גלוב אנרגיה יה"ש ופליינג ספארק השילו מערכן 26.7%, 20.9% ו 20.5% בהתאמה.
בסיכום שבועי מדד ת"א 35 ירד ב – 4.45%, מדד ת"א 90 ירד ב- 4.01%, מדד הבנקים ירד ב- 6.69%, מדד הנדל"ן ירד ב- 5.62%, מדד הנפט וגז ירד ב- 4.17% ומדד הביומד נחלש ב 2.24%. בשוק המט"ח, הדולר התחזק השבוע בכ- 1.5% וכעת (שישי) נסחר ברמה של 3.5530 ₪ לדולר.
תחזית טכנית למדד הדגל של ת"א
מדד ת"א 35 סגר את שבוע המסחר בירידה של 4.45% וננעל ברמה של 1,837.23 נקודות. נגזרי המעו"ף סגרו בצורה עוד יותר חריגה כל כ – 12 נקודות כלפי מטה, מה שהראה על הפניקה בסיום המסחר. כבר ביום רביעי שובר תיקון פיבו 61.8% ואת השפל אותו ציינתי בסקירה שנכתבה בבוקר צאת החג. השוק ירד הרבה מעבר למה שחשבתי שהוא מסוגל בשני ימי מסחר ואנו עדים לכך שכשיש לחץ מכירות כל החוקים נזרקים הצידה. טכנית, השוק יורד עמוק ומוחק בפרק זמן קצר את מרבית העלייה האחרונה ובמחזורי מסחר גבוהים. התנגדות קרובה קיימת בגבוה השבועי ופתח פער המחירים ברמה של 1,886/7 נקודות. התמיכה הטכנית הקרובה שאבדה את אמינותה קיימת סביב 1,820/5 נקודות. תרחיש טכנית שלילי זה המשך ירידות למרות אינדיקטורים נמוכים לאזור של 1,800 ואפילו לשפל השנתי. בתרחיש היותר אופטימי נסחר בתוך טווח הנרות של שני ימי המסחר האחרונים.
שקל-דולר
הדולר המשיך קדימה גם ביום המסחר האחרון של השבוע בעקבות המשך המגמה השלילית בבורסות העולם בכלל וארה"ב בפרט. מהבחינה הטכנית הדולר חזק בטח כשהוא נסחר בשיא שנתי מעל 3.53-4 דולר לשקל אם כי בצורה גבולית. הפוגה בשוק וירידה מתחת לגבוה יכולה להכניס תיקון. אני מזכיר את ההנחה הכללית שכל עוד הדולר מעל 3.45 הוא חיובי בטווח הקצר. עוד דבר שחשוב לציין הוא שהתנודתיות במטבע עלתה בצורה מהותית מאוד מתחילת השנה הן במהלכים העולים והן ביורדים.
מדד הדאקס
ביומיים האחרונים הדקס הגרמני המשיך להסחר מתחת לשפל השנתי - 12,400/30 נקודות. גם התיקון העולה בתוך יום המסחר של רביעי הביא לסגירה בנמוכים חדשים אתמול (חמישי). יעד התבנית הטכנית עומד על 11,600 נקודות ונראה שהמדד בדרך לשם עם או בלי הפוגה.
מדד ה-S&P500
הלחץ על מדד המניות המוביל בעולם המשיך גם בימי המסחר האחרונים, אך יחד עם זאת, לא ראינו שבירה ברורה של הנמוך השנתי סביב 3,640/50 נקודות, למרות שאתמול אף נסחר מתחתיו. התיקון של יום רביעי איוורר מעט את האינדיקטורים הטכניים ופתח עוד מרווח יורד כלפי מטה וזה בהחלט יכול להביא לשפל יורד חדש. בראיה רחבה מהנגיעה בממוצע 200 המדד רושם חודש וחצי "חלומיים" עם תיקון ביניים באמצע ומאבד 700 נקודות מקצה לקצה. לכל חובבי התיקונים הטכניים רצוי לראות יומיים עולים לפחות ונעילה ברורה מעל לגבוה השבועי 3,736 ואם נחמיר מעל 3,750 נקודות, אם השוק יחליט לצאת לתיקון יהיה מספיק בשר מעלה. עד אז ההנחה הטכנית הכללית בעינה, כל עליה לטובת חילוץ הכסף לטובת שפלים חדשים.
ביטקוין
הביטקוין לא החזיק את העלייה של אמצע השבוע ושוב קבל גג סביב 20-20.5 אלף דולר לביטקוין. התנגדות מעל רמה זו קיימת סביב 22.5 אלף דולר שהוא הגבוה של החודש האחרון. תמיכה קיימת בשפלים של השבועיים האחרונים סביב 18.4 אלף דולר.
אתריום
מאמצע ספטמבר המטבע נסחר בירידות עד רמת התמיכה באזור 1,358 דולר. השבוע המטבע נסחר בצורה צידית, מתחת לרמת התנגדות זו. חוסר היכולת השבוע לפרוץ את רמת ההתנגדות יכול להעיד שהמטבע בדרך לירידה נוספת. התמיכה הבאה היא באזור 1,000 דולר, אשר תחזיר את המטבע לרמתו בתחילת 2021 וגם מספר עגול.
ניתוח מניות
ישראכרט (1157403) – מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. החברה פועלת בתחום המימון, הנפקת כרטיסי חיוב וסליקה. המניה הגיעה למחיר שיא בסוף אפריל השנה ומשם יצאה לתיקון אגרסיבי עד התחתית הנוכחית שנקבעה ב 939 נקודות (ירידה של כ- 46%). מאז המניה החלה לעלות אך עדיין נסחרת מתחת לקו מגמה יורד. כדאי להמתין ולראות האם נפרצת מגמת הירידה והמניה מבצעת היפוך לעליה או ממשיכה להיסחר מתחת לקו מגמת הירידה בכיוון מטה.
נאייקס (1175116) – מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90 ובשבועיים האחרונים בבורסת הנאסד"ק תחת הטיקר NYAX. החברה עוסקת בפיתוח פתרונות דיגיטליים לסליקה ותפעול עסקים בנקודות מכירה ושירות. נסחרה במחירי שיא בסוף 2021 ומאז תיקנה מטה בכ- 67%. יצרה תחתית כפולה באזור 4,435-4,508 נקודות ועלתה לכיוון התנגדות/תמיכה באזור של 9,800-1,940 נקודות. בשבוע שעבר לא הצליחה לפרוץ את ההתנגדות והשבוע המשיכה לרדת מתחת לאזור ההתנגדות. למעקב במידה ותעשה ניסיון לפריצת התנגדות או תמשיך ובתנועה מטה לשבירת השפל האחרון וכניסה לתיקון עמוק יותר.
צים - ZIM - מניות החברה נסחרות בבורסת NYSE. חברה ישראלית מתחום הספנות. המניה קבעה מחיר שיא באמצע מרץ השנה. מאז יצאה לתיקון מסיבי מאד שהחזיר אותה לרמות המחירים של שנה שעברה (כ- 66% מתחת למחיר השיא). המניה במגמת ירידה ברורה והרבה מתחת לממוצע נע 50. בשבועיים האחרונים המניה המשיכה בירידה תלולה יותר ובנפח מסחר גבוה. למעקב האם תיעצר ברמת התמיכה 21.30$ (רמה ששימשה כתמיכה ב- 2021) או תמשיך במגמת הירידה.
לאומי (604611) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35. המניה רשמה ביום המסחר האחרון את הירידה החדה ביותר מבין מניות מדד ת"א 35 וחתמה בירידה של כ-4%. טכנית, המניה נושקת לרצועת התמיכה המהותית לטווח זמן הקצר-בינוני סביב 2,970-3,000 נקודות. שבירה של אזור זה וכישלון פריצה חזרה יהווה איתות לשינוי מגמה ראשית לדובית ויעד קרוב באזור 2,600 נקודות. מנגד, היפוך מעל אזור התמיכה והתבססות מעליו עשוי להוות טריגר לתחילת תיקון עולה חזרה לאזור 3,160-3,200 נקודות.
בזק (230011) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35. מהבודדות שנסחרות במגמה עולה סביב רמות שיא, אך כישלון פריצת אזור 611 נקודות במהלך השבועיים שחלפו, מלמדת על שינוי הסנטימנט במניה והנחת העבודה של חזרה לאזור 550 נותרה בעינה. רק פריצה של אזור ההתנגדות סביב 611 נקודות תהווה טריגר להמשך התנועה העולה אל עבר היעד באזור 640 נקודות.
מיטרוניקס (1091065) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. המניה נסחרת במגמה יורדת החל מחודש נובמבר 2021 והשבוע רשמה שפל שנתי חדש במהלך יום רביעי, אולם בסופו של יום הצליחה להתאושש והתהפכה מעל אזור התמיכה האופקי היסטורי סביב 4,250 נקודות. בשל ההיפוך שנרשם מעל אזור קריטי זה, קיימת אפשרות בטווח הקצר לתיקון עולה חזרה לאזור 5,000 נקודות, אולם בשל הסנטימנט השלילי קיימת אפשרות גם לשבירת התמיכה והמשך התנועה היורדת לשפלים חדשים. במידה ותרחיש זה יצא לפועל, היעד הקרוב סומן באזור 3,650 נקודות.
כלל עסקי ביטוח (1091065) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. המניה ירדה לאורך שבוע המסחר ומחקה את התיקון העולה שנרשם בחודשים יולי-אוגוסט מאזור השפל/תמיכה סביב 5,970-6,000 נקודות. טכנית, המניה נושקת לאזור תמיכה זה ותיבחן ככל הנראה בימי המסחר הקרובים. היפוך מעל אזור זה עשוי להביא לתיקון עולה קצר לאזור 6,400. מנגד, שבירה וכישלון פריצה חזרה יסלול את הדרך לאזור התמיכה הבא סביב 5,600 נקודות.
אפולו פאוור (1082114) - מניות החברה נסחרות במדד SME 60. המניה, אשר נסחרת במגמה חיובית החל מחודש יולי, מתבססת בשבועות האחרונים מתחת לאזור ההתנגדות האופקי סביב 3,750 נקודות. בניגוד למרבית מניות השוק, מבנה גרף המחירים המתהווה בתקופה זו מלמד על אפשרות להמשך התנועה העולה תוך התבססות מעל אזור 3,290 נקודות אשר מהווה תמיכה לטווח זמן הקצר. כל עוד נסחרת מעל אזור זה, קיימת אפשרות לבדיקת אזור ההתנגדות הנ"ל ואף פריצתו שתסלול את הדרך ליעד הבא באזור 4,150-4,170 נקודות.
לתחזית המלאה באתר ספונסר, שם תוכלו לצפות גם בגרפים השונים שמלווים את התחזיות השונות אנא לחצו כאן:
ניתוח מדדים
ניתוח מניות
סקירה זו נועדה על מנת לעזור לאנשים לקבל ראיית מבט אישית של צוות ספונסר לגבי השוק ולגבי כיוונים אפשריים שלו אך המנתחים אינם יכולים להיות בטוחים בהתבצעות התרחישים המועלים כמו שאין שום דבר בטוח בשוק ההון בכלל. לגבי כל המניות שהוזכרו לעיל אין באמור הנ"ל המלצה או ייעוץ לקנות או למכור או לבצע כל פעולה אחרת במניות שהוזכרו, כותב השורות עלול להחזיק בחלק מהמניות המדוברות. כל העושה פעולה, עושה זאת על סמך שיקול דעתו בלבד.