פירמת רואי החשבון PwC Israel מדווחת במסגרת דו"ח ה-Money Tree™, כי חברות היי-טק המגובות הון סיכון (חברות בהן אחד המשקיעים בסבב ההשקעה הוא קרן הון סיכון) גייסו בישראל, במהלך שנת 2010, 884 מיליון דולר, עלייה של 20% מהסכום שגויס בשנת 2009 שעמד על 735 מיליון דולר. ירידה של 37% מהסכום שגויס בשנת 2008, שעמד על 1.4 מיליארד דולר. ממוצע ההשקעה לחברה ב-2010 עמד על 3.2 מיליון דולר, לעומת 3 מיליון דולר בשנת 2009 ו-4.4 מיליון דולר בשנת 2008.
ברבעון הרביעי של 2010 גייסו 74 חברות 256 מיליון דולר. מדובר בעלייה של 1% (במונחים כספיים) לעומת הרבעון הקודם, בו 68 חברות גייסו 253 מיליון דולר, ועלייה של 27% (במונחים כספיים) לעומת הרבעון המקביל אשתקד בו 77 חברות גייסו 201 מיליון דולר. ממוצע ההשקעה בחברה ברבעון האחרון עמד על 3.5 מיליון דולר, לעומת 3.7 מיליון דולר ברבעון הקודם ו-2.6 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.
רובי סולימן, שותף, ראש מגזר משותף תחום טכנולוגיה PwC Israel, ציין כי, "שנת 2010 מהווה סיום אופטימי לעשור זה. לאחר שנת 2009 בה נקבעה נקודת שפל בהשקעות הון סיכון, הגדילו הקרנות את השקעותיהן בהדרגה לאורך הרבעונים בשנת 2010. הקרנות, אשר עדיין מתקשות לגייס כספים, מחזיקות פורטפוליו בוגר וחזק, אשר מחד מאלץ אותן לבצע השקעות גבוהות בשימורו ומאידך, נוטע בהן ביטחון ביכולתן להשקיע בסבבי המשך, כמו גם בחברות חדשות".
סולימן הוסיף כי, "בשנים הקרובות, ניתן לצפות כי כמות האקזיטים תגדל באופן משמעותי, הן בשל התפתחות השווקים הפיננסיים, בשלות הרוכשים הפוטנציאלים ובעיקר בשלות חברות הפורטפוליו. נתון בולט ומעניין בשנת 2010 הוא האחוז הגבוה (76%) מסך החברות המאוגדות כחברות ישראליות. נתון זה הוא הגבוה ביותר מאז ומעולם. לאורך העשור ישנה עלייה באחוז החברות המאוגדות בישראל ונסיגה בכמות החברות המאוגדות בארה"ב. נתון זה מצביע על השתחררות מהקונספציה לפיה בהתאגדות כחברה אמריקאית טמונה פרמיה לשווי החברה, או יכולת גדולה יותר לגייס כספים ממשקיעים עולמיים. לשיעורי המס הנמוכים בישראל ישנה השפעה רבה על תהליך זה, כמו גם ליכולת לקבל כספי מדען ומעמד של מפעל מוטב. במובן זה, נראה כי ממשלת ישראל השיגה לפחות אחת ממטרותיה".
להלן רמת השקעות הון סיכון רבעוני (מיליון דולר): ניתוח על פי מקום רישום החברות: 56 חברות, המהוות 76% מסך החברות אשר גייסו הון ברבעון האחרון של 2010, רשומות כישראליות. חברות אלה גייסו 188 מיליון דולר המהווים 73% מסך כל ההשקעות. שאר החברות רשומות כזרות, רובן המכריע בארה"ב.
חברות הנהנות מסיוע של המדען הראשי: 29 חברות, המהוות 39% מכלל החברות אשר גייסו הון ברבעון האחרון של 2010, נהנות מסיוע של המדען הראשי. 102 מיליון דולר מסך כל ההשקעות הוזרמו לחברות אלו. מנתוני שנת 2010 עולה, כי 91 חברות שגייסו הון בשנה זו נהנות מסיוע של המדען הראשי, אליהן הוזרמו 257 מיליון דולר מסך כל ההשקעות.
ניתוח על פי מגזרים טכנולוגיים מובילים: מגזר מדעי החיים הכולל את תחומי המכשור הרפואי והביוטכנולוגיה, מוביל ברבעון הרביעי בהיקף הגיוסים. מגזר זה התחזק משמעותית ברבעון הרביעי, עם השקעות של 73 מיליון דולר שגויסו ע"י 16 חברות, לעומת 30 מיליון דולר שגויסו ע"י 10 חברות ברבעון השלישי של 2010 ו-18 מיליון דולר שגויסו ע"י 12 חברות ברבעון המקביל אשתקד.
בשנת 2010, הושקעו סך של 206 מיליון דולר ב-63 חברות המהווים 23% מההשקעות בשנה זו. זאת לעומת 38 חברות בהן הושקעו 126 מיליון דולר בשנת 2009 שהיוו 17% מסך ההשקעות בשנה זו. ההשקעה הממוצעת השנתית במגזר זה עמדה על 3.3 מיליון דולר בשנים 2009 ו-2010.
שנת 2010 מהווה שנת שיא להשקעות בחברות מכשור רפואי שהסתכמו לסך של 184 מיליון דולר.
במגזר המוליכים למחצה, 8 חברות גייסו 69 מיליון דולר, המהווים 27% מסך ההשקעות ברבעון הרביעי, לעומת 3 חברות שגייסו 13 מיליון דולר שהיוו 5% מסך ההשקעות ברבעון הקודם ו-6 חברות שגייסו 14 מיליון דולר, אשר היוו 7% מסך ההשקעות ברבעון המקביל אשתקד. ההשקעות המרשימות ברבעון זה נובעות בעיקר משתי עסקאות בולטות, המסתכמות לסך של כ- 57 מיליון דולר.
בשנת 2010, 21 חברות גייסו 131 מיליון דולר, המהווים 15% מסך ההשקעות בשנת 2010, לעומת 14 חברות שגייסו 31 מיליון דולר שהיוו 4% מסך ההשקעות בשנת 2009 ו-194 מיליון דולר בשנת 2008. ההשקעה השנתית הממוצעת במגזר זה עמדה על 6.2 מיליון דולר בשנת 2010, לעומת 2.2 מיליון דולר בשנת 2009 ו-7.2 מיליון דולר בשנת 2008.
ברבעון הרביעי 9 חברות ממגזר התוכנה גייסו סך של 20 מיליון דולר המהווים 8% מסך ההשקעות ברבעון, לעומת 16 חברות שגייסו 36 מיליון דולר שהיוו 14% מסך ההשקעות ברבעון הקודם ו-21 חברות שגייסו 72 מיליון דולר שהיוו 36% מסך ההשקעות ברבעון המקביל אשתקד.
סך ההשקעות ב- 2010 במגזר זה הינו הנמוך בעשור האחרון, עם היקף גיוסים בסך 126 מיליון דולר בלבד, ב- 55 חברות, המהווה 14% מההשקעות בשנה זאת. זאת לעומת 60 חברות שגייסו 143 מיליון דולר בשנת 2009, שהיוו 20% מסך ההשקעות בשנה זו. ההשקעה הממוצעת השנתית במגזר זה עמדה על 2.3 מיליון דולר ב- 2009, לעומת 2.4 מיליון דולר אשתקד, 3.8 בשנת 2006 ו- 4.9 בשנת 2000.
במגזר התקשורת והרשתות 16 חברות שגייסו 34 מיליון דולר, המהווים 13% מסך ההשקעות ברבעון. זאת בהשוואה ל-11 חברות שגייסו 81 מיליון דולר שהיוו 32% מסך ההשקעות ברבעון השלישי של 2010 ו-17 חברות שגייסו 36 מיליון שהיוו 18% מסך ההשקעות ברבעון המקביל אשתקד.
מגזר זה ממשיך לרשום היקף גיוסים נמוך בשנת 2010 (שנת 2009 רשמה את היקף הגיוסים הנמוך ביותר למגזר זה בעשור האחרון), עם 206 מיליון דולרים בלבד, שהושקעו ב- 55 חברות המהווים 23% מההשקעות בשנה זו. זאת לעומת 63 חברות בהן הושקעו 204 מיליון דולר בשנת 2009 שהיוו 28% מסך ההשקעות בשנה זו. ההשקעה הממוצעת השנתית במגזר זה עמדה על 3.7 מיליון דולר בשנת 2010, לעומת 3.2 מיליון דולר בשנת 2009.
מגזר האינטרנט מציג ירידה לעומת הרבעון הקודם. ברבעון הנוכחי גייסו 7 חברות 35 מיליון דולר, לעומת 13 חברות שגייסו 47.5 מיליון דולר ברבעון הקודם, ו- 11 חברות שגייסו 35 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. ממוצע ההשקעה בחברה עמד על 5 מיליון דולר ברבעון הנוכחי, לעומת 3.7 מיליון דולר ברבעון הקודם ו- 3.2 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.
בקטגוריה של מגזרים אחרים נכללות חברות מתחום המדיה ועוד. 18 חברות מקטגוריה זו גייסו 24 מיליון דולר ברבעון הנוכחי, סכום המהווה 10% מסך ההשקעות ברבעון זה. זאת, לעומת 15 חברות שגייסו 46 מיליון דולר ברבעון הקודם ו- 10 חברות שגייסו 26 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.
במגזר הקלינטק, החוצה את גבולות המגזרים הטכנולוגיים וכולל חברות אנרגיה חלופית, מניעת זיהום, מחזור, אספקת והמרת חשמל ושימור אנרגיה, הושקעו ברבעון הנוכחי 9 מיליון דולר במסגרת 6 עסקאות לעומת 25.2 מיליון דולר ברבעון הקודם שהושקעו במסגרת 2 עסקאות.
סך ההשקעות במגזר זה בשנת 2010 עמד על 38.5 מיליון דולר אשר הושקעו במסגרת 12 עסקאות וזאת לעומת שנת 2009 אשר בה הושקעו 67 מיליון דולר במסגרת 13 עסקאות.