מידרוג מאריכה את בחינת הדירוג של אגרות החוב (סדרה ג’) שהנפיקה אלון רבוע כחול ישראל ללא כיוון ודאי וזאת בעקבות השלמת הסדר החוב ושינוי תנאי שטר הנאמנות לאגרות החוב במחזור. בעוד שסטטוס בחינת הדירוג עד כה נבע מאי הוודאות לגבי מבנה הסדר החוב תוך שהדירוג שיקף מצב של כשל פרעון, בשלב זה, עם השלמת הסדר החוב, נבחן הדירוג מחדש לאור מתווה הסדר החוב, מצבת ההתחייבויות והנכסים של החברה לאחר ההסדר, האסטרטגיה של בעל השליטה החדש והתוכנית העסקית של החברה.
במידרוג מדגישים כי הדירוג עשוי להשתנות גם במידה מהותית, תוך שבדירוג החדש יילקחו בחשבון בין השאר שיקולים של מידת הוודאות לגבי עמידת החברה בפועל בתנאי ההסדר. עם האישור הסופי של הסדר החוב של החברה עם נושיה הפיננסיים על ידי בית המשפט, חתמה החברה על שטר נאמנות מתוקן לאגרות החוב ובכך השלימה את הסדר החוב.
שטר הנאמנות המתוקן קובע בין השאר לוח סילוקין חדש לפרעון אגרות החוב כחלק מהתנאים החדשים שנקבעו לכלל החובות של החברה וכן שעבוד ספציפי ראשון בדרגה על נכסים שונים, לצד יתר הנושים.
עם השלמת ההסדר הפכה החברה לחברה פרטית בבעלות מלאה של ח.א.א. אקסטרה אחזקות, חברה פרטית בבעלות מלאה של מוטי בן משה. במסגרת הסדר החוב התחייב בעל השליטה להזרים לחברה סך כולל של 900 מיליון ₪ כהון או כחוב נחות, במועדים ובתנאים שנקבעו בהסדר החוב, מכך 300 מיליון ₪ שהוזרמו לחברה ו/או לנושיה במועד השלמת הסדר החוב.