חברת הדירוג S&P מעלות מודיעה על אשרור הדירוג ’-ilAA’ לסדרות אג"ח י"ב וי"ג (המהוות הון משני מורכב) של הראל ביטוח ולהרחבתן בסך כולל של עד 320 מיליון שקל ערך נקוב. איגרות החוב יונפקו על ידי הראל ביטוח מימון והנפקות בע"מ, חברה חד תכליתית בבעלות מלאה של הראל חברה לביטוח בע"מ, אשר התחייבויותיה כלפי מחזיקי איגרות החוב מובטחות במלואן על ידי התחייבותה של הראל חברה לביטוח בע"מ לפרוע את התשלומים המגיעים למחזיקי איגרות החוב על פי תנאי איגרות החוב.
תמורת ההנפקה תופקד בהראל חברה לביטוח בע"מ. דירוג ההון המשני המורכב נמוך בשתי רמות דירוג ("נוצ’ים") מדירוג החוסן הפיננסי של הראל חברה לביטוח בע"מ, בדומה לדירוג מכשירי ההון המשני המורכב הקיימים במחזור. הפער משקף הפחתת נוץ’ אחד בגין האפשרות לדחות תשלומי ריבית ו/או קרן בהתקיים נסיבות משהות והפחתת נוץ’ נוסף בגין הנחיתות החוזית של אגירות החוב ביחס להתחייבויות האחרות של המבטח, כפי שמפורט בתשקיף.
מטרת ההנפקה הינה הצעת רכש חליפין מלאה לסדרות ב’ וג’ (הון משני מורכב הקיים במחזור), המדורגות על ידינו בדירוג ’-ilAA’, בסך של עד 150.1 מיליון שקל ע.נ. סדרה ב’, ובסך דומה מסדרה ג’.
דירקטוריון הראל אישר עקרונית לבצע הנפקה של סדרות נסחרות בבורסה לניירות ערך בדרך של הצעת רכש חליפין, על פי תשקיף המדף של החברה. אגרות החוב אשר יונפקו במסגרת הצעת רכש החליפין מיועדות להיות מוכרות כהון משני מורכב של הראל חברה לביטוח.
ההנפקה כפופה לקבלת האישורים הנדרשים על פי כל דין, ובכלל זה אישור הבורסה לניירות ערך בתל אביב בע"מ לרישום למסחר של ניירות הערך שיונפקו, ככל שיונפקו, כהון משני מורכב של הראל ביטוח. מובהר, כי אין כל וודאות כי הצעת רכש החליפין תצא אל הפועל, וכן אין וודאות באשר להיקף, תנאי ועיתוי הצעת רכש החליפין. היקף ותנאי הצעת רכש החליפין, אם וככל שתבוצע, יפורטו במסגרת דוח הצעת המדף שתפרסם החברה.