הבורסה בתל-אביב נסחרת בשעות הצהריים בירידות שערים חדות שהולכות ומתחזקות במדדים המובילים, בהמשך לירידות החדות שאפיינו את המסחר בבורסות בעולם בסוף השבוע בעקבות ההכרעה בבריטניה לעזוב את השוק המשותף.
המניות הדואליות חזרו הבוקר עם פער ארביטרז’ שלילי של כ-0.8% אשר הכביד גם כן על פתיחת המסחר. כל המניות הדואליות הנסחרות במדד ת"א 25 חזרו שליליות, רובן ביותר מאחוז. מניית נייס בלטה עם ארביטרז’ שלילי של כ-2.8%.
בנוגע להשלכות המקומיות של המהלך הבריטי, האנליסטים מעריכים כי בטווח הקצר תיפגע גם כלכלת ישראל - השאלה הגדולה כמה זמן תימשך אי הוודאות בשווקים העולמיים. מחר (שני) יכריז בנק ישראל על הריבית לחודש יולי ולא צפוי שינוי. הבנק ימשיך לרכוש דולרים כדי להחליש את השקל כדי לעודד את היצואנים.
מחזור המסחר בת"א גדול מהרגיל ביחס לימי ראשון ועומד בשעה 12:45 על קרוב ל-600 מיליון שקל, כאשר מניות הבנקים פועלים ולאומי מובילות את המחזורים במניות ת"א-100 ובעקבותיה טבע לאור קבלת המלצה חיובית למוצר מהוועדה למוצרים רפואיים לטיפול בבני אדם של הסוכנות האירופית לתרופות, אלביט מערכות , דיסקונט וישראמקו . ת"א-25 ות"א-100
מנקיינד היא המניה היחידה שמרכזת בשעה זו עליות במדד ת"א-100. מנגד, מזור רובוטיקה מובילה את הירידות ואחריה באדום סודהסטרים , פרוטרום , לייבפרסון , הראל השקעות שמנהלת מגעים לרכישת 3% ממאגר תמר מנובל אנרג’י, ונובל.
מחוץ לת"א-100, אקסלנז מרכזת עליות בעקבות הצלחה בניסוי עם מוצר של החברה, ולקראת הגשת בקשה ל-FDA. כיטוב פארמה בולטת בירוק בתגובה לפרסום נתונים חיוביים מניסוי במוצר הדגל.
על רקע תוצאות משאל העם בבריטניה, אומר הבוקר ראש הממשלה ושר הכלכלה, בנימין נתניהו, כי לעזיבה של בריטניה את האיחוד האירופי אין השפעה ישירה על כלכלת ישראל. בישיבת הממשלה, ציין נתניהו כי "כלכלת ישראל איתנה וחזקה. יש לה יתרות מטבע חוץ בהיקף גדול מאוד, ולכן במידה ותהיה השפעה היא לא צפויה להיות חזקה, לבד מהטלטלה העולמית הכללית".
גם שר האוצר, משה כחלון, עשה מאמצים להרגיע: ”יש לנו כלכלה חזקה ויציבה שערוכה להתמודדות עם כל אתגר”. לדברי כחלון, "הקמנו במשרד האוצר חדר מצב אשר עוקב אחרי ההתפתחויות ומאויש 24 שעות ביממה".
סערת הברקזיט הייתה גם במוקד הסקירות השבועיות של בתי ההשקעות וחברות הדירוג. בלאומי שוקי הון התייחסו להשפעות הברקזיט על ישראל ואמרו כי "אנחנו לא האורחים המרכזיים ב’מסיבה’ הזו, וטוב שכך. אייל דבי הוסיף: "ההמלצה שלנו היא לאסוף בהדרגה - ככל שההיסטריה הולכת וגדלה כך להרחיב את היקף הרכישה, במיוחד בסקטורים שאינם קשורים ל’חגיגה’".
פסגות סבורים כי יש מקום לאסטרטגיית השקעות דפנסיבית - גם אם ההסתברות לפירוק גוש האירו נמוכה מאוד. אורי גרינפלד הדגיש כי "השאלה שבאמת מטרידה את השווקים היא האם בריטניה היא הסנונית בגל של התמרדות האוכלוסייה כנגד המוסדות ואנחנו בדרך לפירוק של האיחוד ושל גוש האירו".
הראל פיננסים ציינו כי בריטניה מאחורינו, ובלהט האירועים כולם שכחו את הבחירות בספרד. לדברי עפר קליין, יציאת בריטניה מהאיחוד הפכה לעובדה מוגמרת. עתה, קואליציה יציבה ומהירה בספרד תביא לרגיעה בחששות לעתיד גוש האירו ותחזק את האירופאים במו"מ הצפוי עם הבריטים.
"לתוצאות ההצבעה ביום שישי עלולות להיות השלכות פוליטיות מדיניות מרחיקות לכת על אירופה וגם על ארה"ב" – כך אמר עידן אזולאי, מנכ"ל קרנות הנאמנות של אפסילון. לדבריו, "עד שמנהיגי אירופה לא יבינו שאירופה זקוקה לסדר חברתי כלכלי חדש ולא להזרמה נוספת של כמה מיליארדי אירו, תהליך ההתפרקות של הגוש יואץ".
מיטב דש ממליצים לא לבצע כרגע רכישות משמעותיות של מניות ומעדיפים להתרכז בחו"ל – ובעיקר בשוק האמריקני. אלכס זבז’ינסקי על השלכות הברקזיט: "הפגיעה במשק המקומי צפויה להיות מתונה; עלה הסיכוי לצעדים מצד בנק ישראל, אך להערכתנו הוא לא יינקט בפעולה כלשהי בפגישה הקרובה".
אלדד תמיר, מנכ"ל תמיר פישמן: "אז מה עכשיו? הישארו רגועים והמשיכו להשקיע. קרוב לוודאי שהיום ובימים הקרובים נהיה עדים לתנועות קיצוניות במחירי המניות. השווקים תמיד יתנדנדו בפראות בזמנים כאלה בטווח הקצר בשל השפעת סוחרים, אלגוריתמים וקרנות גידור ממונפות המתמודדות עם קריאות לכסף לכיסוי פוזיציות. חשוב להסתכל קדימה לטווח רחוק ולא לטווח קצר של ימים או חודשים".
מידרוג צופים למהלך של היפרדות בריטניה השפעה שלילית על חברות הפועלות בבריטניה ובגוש האירו: "חברות תעשייה יצואניות בעלות פעילות משמעותית בבריטניה עלולות להיפגע מהיציאה מהאיחוד הן במישור הריאלי כתוצאה מחשש להאטה בביקושים המקומיים, והן במישור הפיננסי".
מנכ"ל קרנות אביב, ארז צדוק: ”ניסיונות לתזמן את השוק בטווח הקצר יהיו משולים לניסיונות לחצות כביש סואן בעיניים עצומות”. בהתייחסות לפן המקומי של האירועים, צדוק מעריך כי "ישראל יכולה לנצל את יציאת בריטניה לטובתה ולחתום על הסכמי סחר טובים יותר מול בריטניה ומול האיחוד האירופאי".
לקראת החלטת הריבית של בנק ישראל מחר, בלידר שוקי הון מעריכים שבנק ישראל יותיר את הריבית על ללא שינוי אך יעדכן את הציפיות כלפי מטה. בבית ההשקעות מציינים שהעלאת ריבית הפד מתרחקת ולכן צפוי לחץ לייסוף בשקל מול סל המטבעות. מנגד, התחזקות הדולר בעולם על רקע flight to safety עשויה לתמוך בפיחות בשקל.
ווליו בייס ממליצים לבצע החלפת אחזקות בין מניות הנדל”ן המניב בגרמניה ובארץ: שי ליפמן סבור שיש למכור את המניות של החברות הפעילות בגרמניה (בראק NV, סאמיט ואשטרום נכסים) ולהסיט את הכסף לחברות הפעילות בישראל (מליסרון, אמות, ריט 1 ומגה אור).
מסיכום שבועי של תעשיית הקרנות שפרסמו הבוקר מיטב דש עולה כי הפדיונות בקרנות המסורתיות המשיכו גם השבוע, אם כי בקצב נמוך יותר והסתכמו בכ-220 מיליון ₪. זאת, בהובלת קרנות אג"ח שקליות (180 מ’ ₪) ואג"ח כללי (65 מ’ ₪). תעשיית קרנות הנאמנות כולה רשמה בשבוע החולף פדיונות של כ-380 מיליון ₪, המתחלקים לפדיונות של כ-160 מיליון ₪ בקרנות הכספיות, כ-170 מיליון ₪ בקרנות המסורתיות המנוהלות וכ-50 מיליון ₪ בקרנות המסורתיות המחקות.
קבוצת הראל אישרה הבוקר את הפרסומים לפיהם היא מנהלת מגעים מול נובל אנרג’י לרכישת 3% ממאגר "תמר". כמו כן, מאשרים בחברה כי מתנהל מו"מ לקבלת אופציה לרכישת אחוז נוסף ממאגר הגז.
כיטוב פארמה פרסמה נתונים חיוביים נוספים, לפיהם תרופת הדגל KIT-302 משפרת את תפקוד הכליות. נתונים חדשים שנאספו במסגרת ניסוי שלב III שערכה החברה בתרופה מצביעים על השפעה חיובית של התרופה על תפקוד כליות, תופעת לוואי חמורה של תרופות מסוג NSAID.
אקסלנז דיווחה על הצלחה בניסוי במכשיר החברה, בעקבותיה תגיש בקשה ל-FDA: לאור ההצלחה בניסוי קליני פיבוטלי בגרסת המעבדה של מכשיר ה-BID לאבחון הימצאותו של חיידק ה-H. pylori, בחברה נערכים להגיש ל-FDA בקשה לאישור שיווק בחודש אוגוסט.