יום המסחר הראשון לשבוע בבורסה בת"א ננעל בעליות שערים שהלכו ונחלשו במהלך היום, בתמיכת העליות החדות שנרשמו בבורסות העולם ביום שישי לצד הזינוק במחירי הנפט.
מניות הארביטרז’ חזרו לבורסה המקומית בפער חיובי, כאשר כל מניות הארביטרז’ במדד ת"א 25 בירוק - מלבד כיל. מניות הפארמה טבע, מיילן ופריגו שבו בעליות של למעלה מאחוז, ואופקו עם פער חיובי של כ-0.9%.
מחזור המסחר בת"א היה היום דליל כהרגלו בימי ראשון, והסתכם ב-550 מיליון שקל, כאשר טבע הובילה את המחזורים בקרב מניות ת"א-100, בין היתר בשל סקירה חיובית על המניה מאופנהיימר על רקע הדוחות שפרסמה ביום חמישי, ואחריה הבנקים פועלים ולאומי , בזק , כיל ודלק קבוצה . ת"א 25 ות"א 100
נבידאה שהודיעה כי התזרים של החברה צפוי להתאזן במחצית 2016 אם תשלים עסקה הקשורה למוצר ה-NAV4694, הובילה את העליות במניות ת"א-100, ואחריה כלכלית ירושלים שרשמה לאחרונה ירידות ממושכות, בין היתר על רקע קבלת הצעה לרכישת דרבן בכמיליארד שקל. כמו כן בלטו בירוק לייבפרסון שצנחה ביום ה’ על רקע פרסום הדוחות, מזור, מבני תעשיה וסודהסטרים . מנגד, מניות מעטות רשמו היום ירידות בהובלת אלוט תקשורת, ואחריה בירידות מינוריות שטראוס , ישראמקו , פז נפט , לאומי ובי-קום.
מחוץ לת"א-100, מניית מודיעין שהתרסקה ביום חמישי בכ-48% אחרי תקופה חיובית ממושכת, סגרה גם את היום באדום אחרי שבלטה מוקדם יותר בעליות נאות ובמחזורים גדולים מהרגיל אחרי פרסום דוח הצעת מדף להנפקת יחידות השתתפות ואופציות.
"לאור התגברות הסיכונים, מתאימה גישה דפנסיבית יותר באפיק המנייתי. אנו ממליצים להגביר חשיפה למניות האמריקניות על חשבון המניות באירופה ויפן". כך אומר היום הכלכלן הראשי של בית ההשקעות מיטב דש, אלכס זבז’ינסקי, בסקירה שבועית מאקרו ושווקים. כמו כן, ממליץ זבז’ינסקי על מח"מ של כ-4-5 שנים בתיק.
זבז’ינסקי הוסיף: "להערכתנו, השוק נמצא ב-overshooting שלילי על הצמודים. אנו מעדיפים את האפיק הצמוד על פני השקלי", הוסיף. "עליות המרווחים באג"ח הקונצרניות בישראל עדיין לא יצרו הזדמנויות משמעותיות. אנו ממשיכים להעדיף להגדיל את החשיפה לאג"ח החברות בארה"ב".
הלמן-אלדובי טוענים כי מספר גורמים מונעים מבנק ישראל לשקול כרגע צעד של הורדת ריבית, בהם מחירי הנדל"ן הגבוהים, שוק עבודה טוב ויציבות המערכת הפיננסית. בבית ההשקעות ממליצים לנצל ימים של עליות בשווקים על מנת לצמצם מעט את החשיפה המנייתית, ולהיחשף לחברות אשר מושפעות באופן ישיר ממצבו של הצרכן הפרטי - בעיקר בשוק האמריקני, על חשבון אירופה ויפן.
לידר סבורים כי האפיקים הצמודים באג"ח ממשיכים להיות עדיפים לאור התמחור הנמוך באינפלציה. לדברי יונתן כץ וכלכלני לידר שוקי הון, מכלול הנתונים הכלכליים בארה"ב עדיין תומך בהמשך העלאות ריבית הפד השנה – זאת במידה ששוקי ההון יירגעו.
לאומי שוקי הון ממליצים להגדיל אחזקות באג"ח הממשלתי צמוד המדד - בעיקר בטווחים של 5-6 שנים. דודי רזניק מציין כי על רקע התנודתיות החריפה בשווקים הפיננסיים, התפוגגו לחלוטין הציפיות להעלאות ריבית נוספות בארה"ב השנה.
פסגות אומרים כי האירועים האחרונים באירופה וביפן מורידים עוד יותר את ההסתברות להנהגת ריבית שלילית בישראל. אורי גרינפלד בסקירת מאקרו שבועית: "גם אם הבנקים ימשיכו להתקשות להציג רווחים, החשש ממשבר פיננסי בגוש האירו הוא מוגזם בשל חומת המגן שיבנו מקבלי ההחלטות".
מחזור המסחר במניות בת”א גדל בכ-20% ב-2015, ונרשמה עליה בריכוזיות המסחר במניות המעו”ף. לפי מחקר של הבורסה, המסחר במניות הטכנולוגיה טיפס בכ-63% בשנה האחרונה והמחזור במניות הנדל"ן עלה בכ-37%. המסחר במניית פרוטרום זינק ב-87% והמסחר באל על גדל פי 8.
לפי מיטב דש, תעשיית קרנות הנאמנות רשמה בשבוע שחלף פדיונות של כ-1.5 מיליארד שקל, שהתחלקו לכ-1.18 מיליארד בקרנות המנוהלות, כ-110 מיליון בקרנות הכספיות וכ-220 מיליון בקרנות המחקות. הקרנות המנייתיות רשמו פדיונות של כ-200 מיליון ₪ בהמשך לגל המימושים במדדי המניות הגלובליים, הנחלקים לפדיונות של כ-100 מיליון בקרנות מניות בארץ וכ-120 מיליון בחו"ל, מול גיוסים של כ-20 מיליון בקרנות הגמישות.
כלכלית ירושלים מאשרת את הפרסומים לפיהם התקבלה הצעה מעמיר בירם לרכישת דרבן. עם זאת, מדגישים בחברה כי מדובר בהצעה ראשונית שטרם נבחנה על ידי הדירקטוריון; לפי הדיווחים, המחיר שננקב עומד על כמיליארד שקל - בהתאם להונה העצמי של דרבן.
קרן ההשקעות הקנדית TERRACAP משכה את ההצעה לרכישת קבוצת אלון. ביום חמישי הגישה הקרן של לארי קראוס הצעה ראשונית ולא מחייבת לרכישת הקבוצה, שתכלול הזרמת הון לחברה הבת רבוע כחול ומיזוגה לתוך החברה האם - אך כאמור חזרה בה.
בתוך כך, בית המשפט האריך את הקפאת ההליכים במגה ב-3 חודשיםץ הנאמנים מסרו לבית המשפט כי בדעתם לסיים את הליך מכירת הרשת עד לתאריך 23.4.2015 על-מנת שהרשת תעבור לידי המוכר עוד לפני חג הפסח.
אנלייט אנרגיה הודיעה כי השותפות שלה עם חברת מגדל חתמה על הסכם לרכישת פרויקט רוח במרכז אירופה, בעלות הקמה של כ-160 מיליון אירו. בנוסף, אנלייט דיווחה כי היא מנהלת מגעים למכירת כל החזקותיה בפרויקטים פוטו-וולטאיים באיטליה בתמורה לסכום של כ-33 מיליון שקל.
אורביט הודיעה היום כי תספק מערכת תקשורת לוויינית ימית למדינה בנאט”ו בהיקף של כ-1.5 מיליון דולר. החברה קיבלה הזמנה למערכות התקשורת הלווייניות הימיות OceanTRx™7 ו-OceanTRx™4, שיאפשרו לספינות הצי של המדינה תקשורת רחבת פס בים.
אופנהיימר אומרים היום כי מניית טבע מהווה השקעה אטרקטיבית ל-2016 ומקור יציבות יחסי לטווח ארוך. האנליסטים מותירים המלצת תשואת יתר ומחיר יעד של 77 דולר למניית הפארמה, אך מורידים את תחזית הרווח הנקי ל-2016 בכ-2% בגלל הדחייה של סגירת עסקת אלרגן.
בסקירה על מניית נייס, אמרו באופנהיימר כי החברה מהווה השקעה אטרקטיבית, ורבעון השיא שרשמה הוא הפתעה בכל קנה מידה. האנליסטים משמרים המלצת "תשואת יתר" למניה עם מחיר יעד של 75 דולר, המבוסס על מכפיל 16 לתחזית הרווח 2017 בתוספת מזומנים, ומעלים תחזיות לשנת 2016.