יום המסחר הראשון לשבוע בבורסה בתל-אביב ננעל בירידות שערים של כמחצית האחוז במדדים המובילים, בעקבות המגמה השלילית שנרשמה בסוף השבוע בבורסות באירופה ובארה"ב. הבורסה בסין דווקא התאוששה ביום שישי בעקבות ביטול מנגנון הפסקת המסחר האוטומטי, אך הדבר לא סייע לבורסות האחרות במערב. נציין כי במהלך היום הגיעו הירידות בשוק המקומי לכאחוז, ובהמשך כאמור התמתנו.
מניות הארביטרז’ חזרו הבוקר עם ממוצע שלילי של כחצי אחוז, כאשר מניית אופקו בלטה לחיוב עם ארביטרז’ חיובי של 1.6%. מיילן לעומתה, חזרה עם מינוס 4.8%, ועל המניות השליליות הנוספות נמנו טבע ופריגו – 1.3% ו-1.6% בהתאמה. גזית חזרה עם פער ארביטרז’ חיובי של יותר מאחוז בעקבות הנפקה מוצלחת של חברת בת.
מחזור המסחר בת"א הסתכם בכ-680 מיליון שקל, מחזור דליל האופייני לימי ראשון. טבע הובילה את המחזורים בקרב מניות ת"א-100, ואחריה מיילן ופריגו בירידות בהשפעת הארביטראז’ השלילי כאמור, אל על שממשיכה ליהנות מהשפל במחירי הנפט, פועלים וכיל . ת"א 25 ות"א 100
אלקו המשיכה בירוק והובילה את העליות בקרב מניות ת"א-100 בעקבות האקזיט בסין עליו דיווחה החברה בסוף השבוע. כמו כן, בלטו בעליות מניות מזור, אבגול , בזן , אופקו בתמיכת הארביטראז’ החיובי כאמור, ואבוג’ן. מנגד, את הירידות הובילה סודהסטרים שצללה היום, ואחריה לייבפרסון , ביוטיים , נבידאה , קומפיוג’ן שהמשיכה במסע דרומה, ומיילן .
מחוץ לת"א-100, מדיקל בלטה בעליות נאות בעקבות הסכם עם בית חולים בניו יורק, וצירון ריכזה עניין על רקע מזכר הבנות בניגריה – על כך נרחיב בהמשך. פמס המשיכה לבלוט בעקבות התקרית שבה נפצע כתב שעשה ניסוי באפוד המגן של החברה.
מדדי המניות בארה"ב נסגרו בירידות חדות ביום שישי, וסיימו שבוע של הירידות הגדולות ביותר מאז 31 אוגוסט 2015. שבוע זה גם מסמן את שבוע הפתיחה הגרוע ביותר של השנה בהיסטוריה. ביום ו’ מדד ה- S & P 500 סגר בירידה של 21.08 נקודות, או 1.1%, ב-1,922.02 ירידה שהביאה לירידה שבועית של 6%. מדד הדאו ג’ונס ירד 167.65 נקודות, או 1%, ל-16,346.45 וסגר שבוע בירידה של 6.2%. הנאסד"ק סיים את יום ו’ בירידה של 45.80 נקודות, או 1%, ב-4,643.63 וירד 7.3% במהלך השבוע.
לפני פתיחת המסחר בניו יורק, פורסמו נתוני התעסוקה של חודש דצמבר לפיהם נראה כי שוק העבודה האמריקני ממשיך לצמוח. ע"פ הנתונים, שוק העבודה האמריקאי ייצר 292 אלף מקומות עבודה חדשים בחודש דצמבר. כלכלנים העריכו שהמספר יעמוד על 215 אלף מקומות עבודה. שיעור האבטלה נותר על 5%, במידה רבה משום שכמעט חצי מיליון איש הצטרפו לכוח העבודה.
בינתיים אצלנו, הגירעון בתקציב המדינה הסתכם ב-24.5 מיליארד שקל ב-2015 - כ-2.15% מהתמ”ג – כך עולה מאומדן ראשון של הגירעון ומימונו ושל ביצוע התקציב בשנת 2015, שפרסם הבוקר החשב הכללי במשרד האוצר. בתקציב המקורי תוכנן גירעון של 31.4 מיליארד שקל, כ-2.75% תמ"ג. סך גביית המסים הסתכמה השנה ב-268.5 מיליארד שקל, גבוה ב-0.8 מיליארד מהחזוי בתקציב.
הקרנות המנייתיות רשמו השבוע פדיונות שהסתכמו בכ-70 מיליון שקל בהמשך לגל המימושים במדדי המניות הגלובליים. לפי נתוני מיטב דש, הפדיונות התחלקו לכ-40 מיליון בקרנות מניות בארץ וכ-30 מיליון בקרנות מניות בחו"ל, אל מול גיוסים מינוריים בקרנות הגמישות. מתחילת השבוע, תעשיית קרנות הנאמנות כולה רשמה פדיונות של כ-850 מיליון שקל.
UBS פרסמו היום ניתוח על כלכלת ישראל לשנת 2016: לדברי מיקלה כרמה וטרנס קלינגמן, הצעדים לצינון שוק הדיור בארץ עשויים לווסת חלק מהחסכונות לאפיק המנייתי. הערכות נוספות: "נס התעסוקה" הישראלי עלול להתמתן עקב מספר גורמים, הצעד הבא של בנק ישראל צפוי להיות ניצי יותר, וקיים צפי להתאוששות בסקטורים קמעונאות מזון ותקשורת.
בתי ההשקעות המובילים התייחסו בסקירות השבועיות בעיקר לאירועים האחרונים בסין ולדוח התעסוקה בארה"ב. "שוק האג"ח בארה"ב חושש מסין ולא הגיב (בינתיים) לנתוני תעסוקה חיוביים" - כך עולה מעיקרי הסקירה של יונתן כץ וכלכלני לידר שוקי הון. בבית ההשקעות סבורים כי "ההתנתקות של המדיניות המוניטארית של בנק ישראל מהפד תומכת בהגדלת הפרמיה השלילית בארוכים. ירידה חדה מדי בציפיות האינפלציה תומכת באפיקים הצמודים הקצרים בינוניים".
מיטב דש קוראים למשקיעים שלא להקטין חשיפה למניות בשלב זה, שכן הירידות האחרונות מגלמות רבים מהסיכונים הפוטנציאליים. לדברי אלכס זבז’ינסקי, ’תרחישי 2008’ שהועלו בשבוע האחרון נראים מוגזמים מאוד. "האירועים האחרונים מחזקים ההערכה שהפד יתקשה להעלות ריבית יותר מפעמיים בשנה הקרובה".
הלמן-אלדובי טענו כי "מי שלא יכול לסבול תנודתיות בתיק ההשקעות - מוטב שימתין כרגע ולא יגדיל חשיפה למניות". יחד עם זאת, בבית ההשקעות סבורים כי השוק האמריקאי והישראלי עדיין מעניינים לנוכח הריביות הנמוכות. להערכתם, מחירי הדיור בארץ לא צפויים לרדת בתקופה הקרובה.
לאומי שוקי הון צופים שהתנודתיות בשוקי המניות תספק רוח גבית לאג”ח הממשלתי. דודי רזניק מציין בסקירה שבועית כי בשלב זה לא מומלצת הגדלת החשיפה לאפיק הקונצרני. הענפים המומלצים: בנקים, ביטוח, ליסינג וחברות נדל"ן עם אופי פעילות מקומי בעיקר.
חברת EMG, בעלת הזכויות בצינור הגז המושבת בין ישראל למצרים, טוענת במכתב ששיגרה לשר האנרגיה יובל שטייניץ כי מכתב הכוונות לחוזה גז בין שותפות "תמר" לדולפינוס המצרית דרך הצינור של EMG יפגע בתחרות ואין לה כוונה לקחת בכך חלק.
השקעות ראשונות למיזם המשותף של אנלייט ומגדל בחו”ל: בין היתר, נמסר כי החברות מנהלות מו"מ לרכישת הזכויות בפרויקט רוח באירופה בכ- 32 מיליון שקל, וכי מגדל נכנסת להשקעה בפרויקט הרוח של אנלייט באירלנד.
מימוש מוצלח לנכסים ובנין ולאלקטרה נדל"ן: החברות דיווחו היום כי חברה כלולה המוחזקת על ידן בשיעור של 45% כ"א, חתמה על הסכם למכירת חלקה בפרויקט מגורים וקרקעות המיועדות לפיתוח בעיר היידראבד שבהודו, לפי שווי של כ-134 מיליון ש"ח (כ-34 מיליון דולר). חלקה של כל אחת מהחברות בתזרים המזומנים מסתכם בכ-54 מיליון ש״ח, והרווח שינבע לכל אחת צפוי להסתכם בכ- 20 מיליון ש״ח עם השלמת העסקה.
בתי זיקוק צירון הודיעה היום כי חתמה על מזכר הבנות עם חברה הרשומה ופועלת בתחום בתי הזיקוק בניגריה, לצורך איתור בית זיקוק בעל כושר ייצור של לפחות 60,000 חביות נפט ביום, ומתן שירותי ייעוץ הנדסי וטכני בפרויקט הקמתו מחדש של בית הזיקוק.
מדיקל קומפרישין התקשרה בהסכם עם בית חולים מוביל בניו יורק, שתשכיר לו את המכשירים שהיא מפתחת. במסגרת ההסכם ל-3 שנים, לפי מודל השיפוי BPCI, תשכיר החברה לבית החולים מכשירי ActiveCare+S.F.T® ושרוולי SFT.