על רקע תוכנית ההבראה במגה: הרווח הרבעוני הסתכם ב-66 מ’ ש”ח, המכירות נחתכו ב-38%

מגה קמעונאות מקבוצת אלון רבוע כחול מפרסמת תוצאות כספיות לרבעון השלישי ולתשעת החודשים הראשונים של 2015. ברבעון השלישי החלה הרשת ביישום של תוכנית ההבראה. נכון למועד הדו"ח, סגרה החברה את כל 32 הסניפים שתכננה לסגור במסגרת תוכנית ההבראה וצמצמה את מספר העובדים, לרבות עובדי המטה, באופן משמעותי. בעקבות מהלכים אלה מפעילה החברה כיום כ- 148 סניפים ואתר מכירות אינטרנטי ומעסיקה כ- 4,600 עובדים.

תוצאות הרבעון השלישי של 2015: ההכנסות הסתכמו בכ- 942 מ’ ש"ח, בהשוואה להכנסות של כ- 1,510 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד, ירידה של כ- 37.64% הנובעת בין היתר מסגירת סניפים וירידה במכירות חנויות זהות (SSS).

הירידה במכירות חנויות זהות ((SSS ברבעון מול הרבעון המקביל אשתקד מסתכמת בכ- 15.7%, הירידה זו נובעת בעיקר עקב הפנייה של החברה לבית המשפט בחודש יוני 2015.

הרווח הגולמי ברבעון השלישי של 2015 הסתכם בכ- 210 מ’ ש"ח (כ-22.3% מההכנסות) בהשוואה לרווח גולמי של כ- 396 מ’ ש"ח (כ-26.2% מההכנסות) ברבעון המקביל אשתקד .שיעור הרווח הגולמי הושפע מהעמקת המבצעים וההנחות כחלק מתכנית החברה להחזרת הלקוחות לחנויות.

הוצאות מכירה, הנהלה וכלליות ברבעון השלישי של 2015 הסתכמו בכ- 278 מ’ ש"ח (כ- 29.5% מההכנסות), בהשוואה להוצאות של כ- 458 מ’ ש"ח (כ- 30.3% מההכנסות) ברבעון המקביל אשתקד. עיקר הירידה בהוצאות הינה כתוצאה מתכנית התייעלות שהחברה נקטה וכן מסגירת סניפים המקוזזת בחלקה מעליית שכר המינימום וגידול בעלויות ריאליות אחרות.

ההפסד מפעולות (לפני הכנסות והוצאות אחרות) ברבעון השלישי של 2015 הסתכם לכ-68 מ’ ש"ח (כ- 7.2% מההכנסות) בהשוואה לכ-62 מ’ ש"ח (כ- 4.1% מההכנסות) ברבעון המקביל אשתקד.

הוצאות אחרות נטו ברבעון השלישי של 2015 הסתכמו ל כ- 86 מ’ ש"ח לעומת הכנסות אחרות בסך של כ- 32 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. הגידול נובע בעיקר בגין ירידת ערך של רכוש קבוע בסך של כ- 26 מ’ ש"ח ורישום הפסדים תפעולים בגין הסניפים שנסגרו והפרשות בגין פיטורי עובדים במסגרת הסדר ההבראה בסך של כ-42 מ’ ש"ח.

הפסד התפעולי ברבעון השלישי של 2015 הסתכם לכ-154 מ’ ש"ח בהשוואה לכ- 30 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

הכנסות המימון נטו ברבעון השלישי של 2015 הסתכמו לכ-220 מ’ ש"ח, הכנסות המימון כוללות רווח משינוי בשווי הוגן בהתחייבויות פיננסיות כתוצאה מהסדר החוב בסך של כ- 229 מ’ ש"ח בהשוואה להוצאות מימון נטו של כ- 9.2 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

הרווח לתקופה ברבעון השלישי של 2015 הסתכם לכ- 66 מ’ ש"ח, כ-154 מיליון ש"ח מתוכו הוצאות חד פעמיות בעבור פעילות 32 הסניפים שההנהלה החליטה לסגור במסגרת תכנית ההבראה והוצאות חד פעמיות אחרות והכנסה חד פעמית בסך 229 מ’ ש"ח מרווח בשינוי בשווי הוגן בהתחייבויות פיננסיות כתוצאה מהסדר החוב בהשוואה להפסד של כ- 37 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד.

EBITDA מפעילות סניפים ממשיכים שלילי ברבעון השלישי של 2015 הסתכם לכ- 41 מ’ ש"ח (כ- 4.4% מההכנסות) בהשוואה לEBITDA שלילי של כ-31 מ’ ש"ח (כ- 2% מההכנסות) ברבעון המקביל אשתקד.

תזרים מזומנים רבעון שלישי של שנת 2015: תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת: תזרימי המזומנים נטו ששימשו לפעילות שוטפת הסתכמו לסך של כ- 9 מ’ ש"ח ברבעון השלישי של 2015 בהשוואה לתזרימי מזומנים נטו שנבעו מפעילות שוטפת בסך של כ- 29 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. השינוי נובע בעיקר מגידול בהפסד השוטף ,עלויות בגין הפעלת הסניפים הסגורים ומשינוי בהון החוזר.

תזרימי מזומנים מפעילות השקעה: תזרימי המזומנים נטו ששימשו לפעילות השקעה הסתכמו לסך של כ- 12 מ’ ש"ח ברבעון השלישי של שנת 2015 בהשוואה לתזרימי המזומנים נטו ששימשו לפעילות השקעה בסך של כ- 55 מ’ ₪ ברבעון המקביל אשתקד. השינוי נובע בעיקר מקיטון באשראי לחברה האם, נטו בסך של כ-52 מ’ ש"ח וגידול בהשקעות נטו ברכוש בסך של כ- 10 מ’ ש"ח.

תזרימי מזומנים מפעילות מימון: תזרימי המזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון הסתכמו לסך של כ- 147 מ’ ש"ח ברבעון השלישי של 2015 בהשוואה לתזרימי מזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון בסך של כ- 31 מ’ ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. תזרימי המזומנים שנבעו מפעילות מימון הרבעון כללו גידול באשראי מאלון רבוע כחול בסך של כ- 142 מ’ ש"ח. המזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון ברבעון המקביל אשתקד כללו פירעון הלוואות לזמן ארוך בסך של כ- 5 מ’ ש"ח, גידול באשראי לזמן קצר בסך של כ- 42 מ’ ש"ח ותשלומי ריבית בסך של כ- 6 מ’ ש"ח.

תוצאות תשעה חודשים ראשונים של 2015: ההכנסות בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכמו בכ- 3,546 מ’ ש"ח, בהשוואה להכנסות של כ- 4,470 מ’ ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, ירידה של 20.6% הנובעת מסגירת סניפים וירידה במכירות חנויות זהות (SSS).

הירידה במכירות חנויות זהות ((SSS בתשעה חודשים הראשונים מול התקופה המקבילה אשתקד הסתכמה בכ- 6.8%.

הרווח הגולמי בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכם בכ- 832 מ’ ש"ח (כ-23.5% מההכנסות) בהשוואה לרווח גולמי של כ- 1,171 מ’ ש"ח (כ-26.2% מההכנסות) בתקופה המקבילה אשתקד.

הוצאות מכירה, הנהלה וכלליות בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכמו בכ- 1,020 מ’ ש"ח (כ-28.8% מההכנסות), בהשוואה להוצאות של כ- 1,324 מ’ ש"ח (כ-29.6% מההכנסות) בתקופה המקבילה אשתקד.

עיקר הירידה בהוצאות הינה כתוצאה מתכנית התייעלות שהחברה נקטה וכן מסגירת סניפים המקוזזת בחלקה מעליית שכר המינימום וגידול בעלויות ריאליות אחרות.

ההפסד מפעולות (לפני הכנסות והוצאות אחרות) בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכם לכ-188 מ’ ש"ח (כ-5.3% מההכנסות) בהשוואה לכ-154 מ’ ש"ח (כ-3.4% מההכנסות) בתקופה המקבילה אשתקד.

הוצאות אחרות נטו בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכמו לכ- 588 מ’ ש"ח לעומת הכנסות אחרות בסך של כ- 9 מ’ ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הגידול נובע בעיקר מרישום הוצאות חד פעמיות בגין יציאה מאיחוד של חברות בנות והפחתת מוניטין בגינן בסך של כ-102 מ’ ש"ח , הפחתת מוניטין ונכסים בלתי מוחשיים בסך של כ-260 מ’ ש"ח, הפחתה בגין ירידת ערך של רכוש קבוע בסך של כ- 76 מ’ ש"ח ורישום הפרשה לחוזים מכבידים ,הפסדים תפעולים בגין הסניפים שנסגרו והפרשות בגין פיטורי עובדים במסגרת הסדר ההבראה בסך של כ-113 מ’ ש"ח.

ההפסד התפעולי בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכם לכ-776 מ’ ש"ח בהשוואה לכ-145 מ’ ש’ בתקופה המקבילה אשתקד.

הכנסות המימון נטו בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכמו לכ-210 מ’ ש"ח, הכנסות המימון כוללות רווח משינוי בשווי הוגן בהתחייבויות פיננסיות כתוצאה מהסדר החוב בסך של כ-229 מ’ ש"ח בהשוואה להוצאות מימון נטו של כ- 23 מ’ ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד.

ההפסד לתקופה בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכם לכ-565 מ’ ש"ח, כ-588 מיליון ש"ח מתוכו הוצאות חד פעמיות בעבור פעילות 32 הסניפים שההנהלה החליטה לסגור במסגרת תכנית ההבראה, הפסד שנגרם לחברה בתקופות הרלבנטיות בשל החברות הבנות עדן טבע מרקט וד"ר בייבי , והוצאות חד פעמיות אחרות ומנגד הכנסה חד פעמית בסך של כ- 229 מ’ ש"ח מרווח בשינוי בשווי הוגן בהתחייבויות פיננסיות כתוצאה מהסדר החוב בהשוואה להפסד של כ-130 מ’ ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד.

EBITDA מפעילות סניפים ממשיכים שלילי בתשעה חודשים הראשונים של 2015 הסתכם לכ- 101 מ’ ש"ח (כ- 2.8% מההכנסות) בהשוואה לEBITDA שלילי של כ- 59 מ’ ש"ח (כ- 1.3% מההכנסות) בתקופה המקבילה אשתקד.

תזרים מזומנים בתשעה חודשים ראשונים שהסתיימו ב-30 בספטמבר 2015: תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת: תזרימי המזומנים נטו ששימשו לפעילות שוטפת הסתכמו לסך של כ-48 מ’ ש"ח בתשעה חודשים ראשונים של 2015 בהשוואה לתזרימי מזומנים נטו שנבעו מפעילות שוטפת בסך של כ-122 מ’ ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. השינוי נובע בעיקר מגידול בהפסד השוטף ,עלויות בגין הפעלת הסניפים הסגורים ומשינוי בהון החוזר.

תזרימי מזומנים מפעילות השקעה: תזרימי המזומנים נטו שנבעו מפעילות השקעה הסתכמו לסך של כ- 114 מ’ ש"ח בתשעה חודשים ראשונים של 2015 בהשוואה לתזרימי המזומנים נטו בסך של כ-200 מ’ ש"ח ששימשו לפעילות השקעה בתקופה המקבילה אשתקד.

השינוי נובע בעיקר מהחזר האשראי שהתקבל מאלון רבוע כחול התקופה לעומת מתן אשראי בתקופה המקבילה אשתקד ,סך השינוי נטו בסך של כ-292 מ’ ש"ח, קיטון בהשקעות נטו ברכוש בסך של כ- 35 מ’ ש"ח ומכירת חברה כלולה בסך של כ- 20 מ’ ש"ח, בניכוי השפעות בגין חברות בנות שלא אוחדו והזרמות אליהם בסך של כ-32 מ’ ש"ח.

תזרימי מזומנים מפעילות מימון: תזרימי המזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון הסתכמו לסך של כ-72 מ’ ש"ח בתשעה חודשים ראשונים 2015 בהשוואה לתזרימי מזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון בסך של כ- 90 מ’ ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד.

תזרימי המזומנים שנבעו מפעילות מימון התקופה כללו בעיקר פירעון הלוואות לזמן ארוך בסך של כ-56 מ’ ש"ח, קיטון באשראי לזמן קצר בסך של כ- 46 מ’ ש"ח, גידול באשראי מאלון רבוע כחול בסך של כ- 188 מ’ ש"ח ותשלומי ריבית בסך של כ- 14 מ’ ש"ח. המזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון בתקופה המקבילה אשתקד כללו קבלת הלוואות לזמן ארוך בסך של כ-120 מ’ ש"ח, בקיזוז פירעון הלוואות בסך של כ- 12 מ’ ש"ח וקיטון בתשלומי ריבית בסך של כ- 18 מ’ ש"ח.

רביב ברוקמאייר, מנכ"ל החברה: "ברבעון השלישי פנינו להסדר בחסות בית המשפט לאישור תכנית ההבראה ולמרות שמדובר ברבעון המייצג את לב ליבו של המשבר, התחלנו בישומה של תכנית ההבראה על כל מרכיביה. ביצענו מספר מהלכים דרמטיים שנועדו לטפל במידית בהפסדים התפעוליים של הרשת. מהלכים אלו כללו סגירת 32 סניפים מפסידים, הפסקת עבודתם של כ- 1000 איש במטה ובסניפים, צמצום מטה החברה בכ-30%, ייעול שרשרת האספקה, צמצום הוצאות שכר עובדים בהיקף של כ- 35 מיליון ש"ח בשנה וצמצום בהוצאות מטה וההנהלה. כל אלו יביאו לחסכון משמעותי בהוצאות החברה ויבואו לידי ביטוי ברבעונים הבאים.

"בשבועות האחרונים חלה ירידה בהיקף המכירות שנובעת בעיקרה מהחוסרים שקיימים בסניפים. דרישת חלק מהספקים לקבלת ערבויות מהחברה האם, הריבוע הכחול, והפרסומים השליליים אודות המחלוקות של החברה האם עם נושיה, גרמו בשבועות האחרונים לשינויים בתנאי האשראי מהספקים ולהאטה משמעותית בהספקת סחורות על ידי ספקי מגה לחנויותיה. האטה זו הובילה לירידה במכירות והיוותה אחד הגורמים המהותיים לסטייה מתוכנית ההבראה של מגה. אנו פועלים בצורה נחרצת מול הספקים כדי להבטיח זמינות של סחורה על המדפים והחזרת המכירות להיקף הנדרש.

"הנהלת החברה הציגה בפני הדירקטוריון את המתווה הראשוני לתוכנית האסטרטגית להמשך הבראתה. בתוך כך, בהיבחן כל החלופות, הגענו להחלטה על הפסקת הפעילות ההפסדית בתחום הדיסקאונט ומכירת סניפי YOU והתמקדות ופיתוח זירת החנויות השכונתיות, מגה בעיר, שמהוות את ליבת פעילותינו העסקית. יציאתנו מעולם הדיסקאונט תסייע לנו להתמודד טוב יותר בשוק הקמעונאות. מגה בעיר, הינה הרשת השכונתית הותיקה בישראל ובשל כך נהנית היסטורית ממיקומים מרכזיים ואסטרטגיים במרכזי השכונות ונחשבת לאחת מנקודות החוזקה של הרשת. היציאה מעולם הדיסקאונט תחייב את הנהלת הרשת לבצע את ההתאמות הנדרשות בפעילות העסקית של החברה. חלק מעובדי יו יקלטו בשאר סניפי הרשת ולגבי שאר העובדים, אנו נפעל בשיתוף ההסתדרות לקליטתם ע"י מי שירכוש את הסניפים.

"אמון הספקים ושיתוף הפעולה עימם הכרחי ומהותי להבראת החברה. מגה עמדה עד עתה בהתחייבויותיה כלפי הספקים ומאמינה כי ספקי החברה ירתמו להצלחתה של החברה מתוך אמונה כי מגה חזקה הינה הכרחית לקיומו של שוק תחרותי ואיתן", סיכם ברוקמאייר.