בסופו של יום שהתאפיין ברובו בעליות קלות במדדים המובילים, ננעל המסחר בת"א בירידות קלות. מדד המעו"ף, שחצה תוך כדי המסחר את שיא כל הזמנים, הלך ונסוג בשעה שהחוזים העתידיים בניו יורק עברו לטריטוריה אדומה. בשעה זו, רושמים המדדים בוול סטריט מגמה מעורבת, כאשר הדאו יורד אך הנאסד"ק ו-S&P-500 נסחרים ביציבות. שוקי המניות באירופה מתממשים בהמשך לעליות אחרי ההסכם עם יוון, ובאסיה נרשמה הבוקר נטייה לעליות.
אצלנו בלט היום בעליות מדד הבנקים, בין היתר על רקע הגיוסים האחרונים בסקטור. מניות הגז-נפט, שירדו אתמול על רקע הדוח החריף של מבקר המדינה בנושא שוק הגז, חזרו לעלות לאור טענת יו"ר ועדת הכלכלה כבל כי השר דרעי מתכוון לחתום על מתווה הגז במסגרת סעיף 52, ולהעביר סמכויותיו בנושא לממשלה. דרעי הכחיש – על כך נרחיב בהמשך.
מחזור המסחר בת"א הסתכם היום בכ-1.15 מיליארד שקל. בקרב מניות ת"א-100, מניית בזק הובילה גם היום את המחזורים, ואחריה מניות דלק , רציו ואבנר בעליות נאות בתגובה לחשיפת כבל, וסלקום בהמשך למומנטום בשוק הסלולר. ת"א 25 ות"א 100
מניות האנרגיה רציו , אבנר , דלק קידוחים , דלק קבוצה וחנל הובילו את העליות בקרב מניות ת"א-100, ובזן בלטה גם כן בירוק. מנגד, מניות אידיבי פתוח הובילו היום את היורדות. עוד בלטו בירידות: אפריקה , קומפיוג’ן, מזור , כלל ביטוח והפניקס.
הנתון המרכזי שפורסם היום היה מדד המשולב למצב המשק בחודש יוני שעלה ב-0.4%, מעט גבוה מקצב גידולו בחודשים האחרונים. לדברי בנק ישראל, המדד הושפע לטובה מהגידול ביבוא מוצרי הצריכה, ביבוא התשומות לייצור ובשיעור המשרות הפנויות, כאשר העלייה בפדיון המסחר במאי תרמה גם היא לגידול. מנגד, הירידה ביצוא הסחורות מיתנה את קצב עליית המדד, וכך גם הירידות בייצור התעשייתי ופדיון של השירותים במאי.
כמו כן, פרסם היום בנק ישראל את עיקרי סקר החברות לרבעון השני של שנת 2015, המשקפים את המשך ההתרחבות המתונה של פעילות המגזר העסקי, המתבטא בכך שמאזן הנטו המשוקלל נותר כמעט ללא שינוי בהשוואה לרביע הקודם. בענפים כמו בתי מלון ותעשייה ומסחר מאזני הנטו שליליים, בעוד שבענפי הבנייה והשירותים נרשם מאזן חיובי.
עפר קליין, ראש אגף כלכלה ומחקר בהראל ביטוח ופיננסים, מעריך כי "על רקע הרגיעה היחסית בסביבה העולמית לאחר חודש של זעזועים מכיוון יוון וסין, בשילוב המדד שהיה מעט גבוה והצפי לעליית הריבית בארה"ב עוד השנה, רוב הסיכויים שבנק ישראל יבחר להשאיר את הריבית ללא שינוי בהחלטתו בשבוע הבא". בנוסף, העריך כי ב"י ימשיך לרכוש מט"ח בכמות גדולה על מנת למנוע התחזקות נוספת בשער השקל. לטענתו, לאור הנתונים האחרונים שהיו חלשים משמעותית לא ניתן לפסול שימוש בכלים מוניטריים נוספים.
כלכלני מיטב דש פרסמו היום סקירה אופטימית על שוק המניות המקומי. לדברי בית ההשקעות, שוק המניות בישראל בשל לפריצה, כאשר היעד עומד על 1900-2000 נקודות. הכלכלנים סבורים כי ישנן סיבות טובות לחשוב ששוק המניות בת"א טרם מיצה את הפוטנציאל. בין היתר, בפרופיל סיכוי-סיכון הוא מתומחר ברמה נוחה מול אפיקי השקעה אחרים, הן בישראל והן בחו"ל.
מה בכל זאת יכול לטרפד את מהלך העליות הצפוי להערכת מיטב דש? העלאת ריבית חדה מאוד וירידות חדות מאוד בשוק אגרות החוב, שייצרו חלופה מעניינת למניות; אובדן אמון ביכולת של הבנקים המרכזיים בארה"ב, באירופה וביפן להמשיך ולנווט את הכלכלה כרצונם, ומכאן – ירידות בשוקי המניות בעולם עם השפעה שלילית על שוק המניות בישראל.
רוני בירון מ-UBS ניירות ערך מזהה שיפור בסביבה העסקית בשוק הסלולר הישראלי, הנובע לדבריו מהשינויים במשרד התקשורת ומההערכה כי השוק מתקרב לנקודה בה הוא יתייצב - או יתכנס למספר קטן יותר של שחקנים. יחד עם זאת, בירון אינו פוסל "הפתעות נוספות" בדרך מצד גולן טלקום, הוט או אקספון. בירון מותיר המלצה נייטרלית למניות סלקום ופרטנר, ומעלה את מחירי היעד ל-25 ו-17 ש"ח, בהתאמה.
מניות הגז-נפט זינקו כאמור לאור הפצצה שהטיל יו"ר ועדת הכלכלה, ח"כ איתן כבל, בדיון בוועדה. לדברי כבל, שר הכלכלה אריה דרעי מתכוון לחזור בו מסירובו לחתום על מתווה הגז במסגרת סעיף 52 ולהעביר סמכויותיו בנושא לממשלה. לדברי כבל, מדובר ב"שינוי גדול של סדר הדברים כפי שהתנהלו עד לרגע זה". עם זאת, דרעי הוציא הכחשה וטען כי הדברים אינם מדויקים וכי יחליט רק לאחר אישור המתווה על ידי הכנסת.
הבנקים ממשיכים לגייס: בנק לאומי גייס 2.85 מיליארד שקל בהנפקת אג”ח. בבנק ציינו כי בעלי עניין לא רכשו במכרז יחידות של אגרות החוב מסדרות 177 ו-178. בתוך כך, זרוע ההנפקות של מזרחי טפחות התקשרה עם משקיעים מסווגים בהסכם להקצאה פרטית של 820 מיליון ש"ח ע.נ. אגרות חוב (סדרה 37) במחיר של 103 ש"ח לכל 100 ש"ח ע.נ., ובתמורה כוללת ברוטו בסך של כ- 844.6 מיליון ש"ח.