הסקירה השבועית: השקל התחזק לשיא של חודש וחצי ברקע להתמוססות הרפורמה

סקירה שבועית – שבוע המסחר בת"א ננעל בעליות שערים במדדים המובילים, ת"א 35 ות"א 125 התחזקו ב-3.75% ו-4.18% בהתאמה.

פרץ של אופטימיות פקד את שוק המניות בת"א השבוע לאחר שבועיים של ירידות שערים חדות, מניות הבנקים והנדל"ן מהסקטורים היותר תנודתיות בשוק המקומי משכו את השוק קדימה עם עליות של כ-8% ו-7% בהתאמה. שוק המניות המקומי הגיב לנעשה בארה"ב בסוף השבוע עם עליות ביום א’ ולאחר יומיים של גמגום, דהר קדימה בימים רביעי וחמישי על רקע כותרות על הגעה להסכמות בבית הנשיא בנוגע לרפורמה המשפטית שהמסעירה את המדינה בחודשים האחרונים. הדולר שרגיש מאוד לכותרות איבד השבוע גובה והשקל התחזק לשיא של חודש וחצי.

לאחר עונת הדוחות, שוק המניות המקומי היה דליל באירועים חדשותיים מיוחדים פרט לאירוע חיצוני שנגע לאיי.סי.אל. קנטופקס מתחרה קנדית של החברה דיווחה על עסקת אשלג בסין במחיר שפל של 307 דולר לטון אשלג, המחיר נמוך מהותית ממחירי השוק ועסקה מוקדמת יותר השנה בהודו במחיר של כ-420 דולר לטון. מניות איי.סי.אל צללו לשפל של שנתיים לפני שתיקנו חלק משמעותי מהירידה ביומיים האחרונים של השבוע. טבע דיווחה אתמול (חמישי) על הגעה להסדר עם מדינת נבאדה במסגרת פרשת האופיואידים המניה בקושי הגיבה לחדשות, כפי הנראה נושא זה כבר מגולם במחירים.

בארה"ב התנודתיות ממשיכה להיות נמוכה בשוק המניות ואת הירידה של יום רביעי השוק תיקן ביום חמישי האחרון. סטיות התקן (VIX) על מדד ה-S&P 500 נפלו השבוע לשפל חדש ולנמוך של שנתיים מתחת ל-14 נקודות. המדדים נצמדים לשיאים שנתיים כשהשבוע מניות השורה השלישית - ראסל 2000 שנמצאים בביצועי חסר מתחילת שנה יצאו קדימה לעומת המדדים הגדולים שדיי עמדו במקום. הנפט רושם שבוע תנודתי אך בלי הכרעה על רקע רצונה של סעודיה לקצץ עוד מיליון חביות בתפוקה היומית שלה לטובת שמירה על מחירים גבוהים, הנפט אומנם עלה על רקע ההודעה אך ללא דרמות מיוחדות ולאחר יומיים מחק את כל העלייה.

מהמניות הבולטות השבוע במדד ת"א 125 נציין את אזורים, אופקו וישראל קנדה אשר עלו 19%, 18.5% ו-15% בהתאמה. מנגד בלטו בירידות שערים מניות טאואר, חברה לישראל ומשק אנרגיה אשר השילו מערכן 3.4%, 3.3% ו-2.7% בהתאמה.

מכלל מניות השוק נציין את נוסטרומו, אימפקס ונקסטייג’ אשר עלו 32.7%, 32.3% ו-32.2% בהתאמה. מנגד מניות אוטומקס, אלארום ופלנטארק השילו מערכן 27%, 19.5% ו-15% בהתאמה.

בסיכום שבועי מדד ת"א 35 עלה ב-3.75%, מדד ת"א 90 עלה ב-5.54%, מדד הבנקים עלה ב-8.27%, מדד הנדל"ן עלה ב-7.07%, מדד הנפט וגז עלה ב-3.4% ומדד הביומד עלה ב-5.42%. בשוק המט"ח הדולר ירד היום (ו’) ב-2% מתחת לרמה של 3.6500 ₪ לדולר.

מדד המעו"ף – תחזית טכנית – מדד ת"א 35 סגר את שבוע המסחר בעליה של 3.75% וננעל ברמה של 1,794.25 נקודות. רצף הירידות החריג של השבועיים האחרונים הגיעו לסיומו על 4 ימי מסחר חיוביים מתוך 5 ימי המסחר האחרונים. בסקירה של השבוע שעבר הערכתי שהרצף השלילי החריג יביא לתיקון עולה אך שוב כמו שהשוק מתנהג הוא הגיע ובעוצמה חזקה משחשבתי, הפעם על רקע כותרות להן השוק מצפה. מבחינה הטכנית המדד תיק כחצי מהמהלך היורד האחרון. אזור התנגדות קרוב קיים סביב 1,800 נקודות ומעל ברצועה של 1,840 נקודות לערך. תמיכות קרובות 1,740/3 נקודות והשפל מהשבוע שעבר 1,728/30 נקודות.

שקל-דולר – כותרות על הסכמות מבית הנשיא הלמו בדולר השבוע והוציאו אותו לתיקון יורד למהלך האחרון ומתחת ל-3.60 דולר לשקל. למרות הדרמה והתנודה של השבוע האחרון הדולר עדיין נסחר במבנה מחירים עולה ומגמה חיובית גם לטווח הקצר. בשלב זה צריך לראות את הלך הרוח בימים האחרונים ונראה האם השוק יחליט לקבוע שיא בדולר לתקופה הקרובה או שזה עוד תיקון במסגרת המגמה העולה.

מדד ה-DAX הגרמני – מדד הדקס נכנס לתרדמת בשבוע האחרון ונסחר בטווח צר ותנודתיות נמוכה סביב 16,000 נקודות. לאחר הנגיעה בשיא והחזקה בחלק העליון של טווח המסחר מחודש מאי, קשה להעריך אם המדד צובר כח לתקיפה נוספת ואף פריצת או מחפש לצאת לתיקון כלשהו (נראה פחות סביר בשלב זה). לסוחרים, צריך לחכות להכרעה או פתיחת תנועה משמעותית לפני הסקת מסקנות.

מדד ה-S&P500 – המדד יצא קדימה בשישי שעבר ונעצר בחמשת ימי המסחר האחרונים מתחת לגבוה, הכי גבוה לאחר ירידות השערים של 2022 ורמה בה ביקר המדד רק באוגוסט שעבר סביב 4,300 נקודות. בימים האחרונים נראה שהשוק שינה טעמים עם יציאה קדימה של סקטורים דפנסיביים ועם עמידה במקום במניות הטכנולוגיה דבר שבהחלט יכול לדחוף את המדד שלב אחד גבוה יותר.

ניתוח מניות

בינלאומי (593038) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35 . המניה רשמה שבוע מסחר חיובי לאחר שהתהפכה בשבוע שעבר מעל אזור 14,000 נקודות. ביום רביעי המניה נבלמה באזור ההתנגדות האופקי/שיא 15,000-15,230 נקודות וביום חמישי נסוגה קלות. בשלב זה מבנה המחירים חיובי וקיימת אפשרות לניסיון פריצה נוסף של אזור ההתנגדות. מלמטה, אזור 14,000 ימשיך לשמש כתמיכה קרובה בטווח זמן הקצר.

אלקטרה נדלן (1094044) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. למרות שרשמה שבוע מסחר שלילי, המניה ממשיכה לשמור על מבנה מחירים עולה וכל עוד נסחרת מעל אזור 3,600 נקודות המגמה החיובית של שיאים ושפלים עולים נשמרת מאז שהחלה מגמת התיקון בתחילת חודש מרץ. טכנית אזור 4,160-4,270 נקודות מהווה התנגדות אופקית כאשר פריצה של אזור זה תהווה טריגר להמשך התיקון העולה אל עבור היעד הקרוב סביב 4,650 נקודות שם שוכנת התנגדות. מלמטה, אזור 3,600 משמש כתמיכה קרובה.

חילן (1084698) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. המניה מתבססת מספר שבועות מתחת לאזור ההתנגדות האופקי סביב 17,450 נקודות אשר בלם מספר פעמים מתחילת השנה. פריצה אמינה של אזור זה תהווה טריגר חיובי להמשך התיקון העולה אשר החל בחודש מרץ עם יעד קרוב סביב 18,700 נקודות. מלמטה, אזור 16,400 מהווה תמיכה חשובה לטווח זמן הקצר.

מיטרוניקס (1091065) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. לאחר שרשמה בשבוע שעבר פריצת שווא של אוזר ההתנגדות האופקי סביב 4,465 נקודות, השבוע המניה פתחה במגמה חיובית ופרצה ביום רביעי את אזור ההתנגדות וביום חמישי כבשה את היעד שנקבנו בסקירה באזור 4,800 נקודות. בשל המומנטום החיובי ומבנה המחירים שנוצר השבוע, ההנחה היא המשך תיקון עולה עם יעד קרוב באזור 5,120 נקודות. במקרה של נסיגה, אזור הפריצה סביב 4,465 נקודות ישמש כתמיכה.

קרסו נדלן (1187962) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. המניה הונפקה בחודש יולי 2022 ומאז נסחרת במגמה יורדת. בשבועיים שחלפו המניה רושמת התבססות מעל אזור 2,200-2,250 נקודות. מבנה המחירים המתהווה מלמד על אפשרות לתיקון עולה בטווח זמן הקצר לאזור 2,800 בשלב ראשון. בשל הקרבה לאזור התמיכה 2,250 נקודות יש פוטנציאל לתיקון עולה עם סטופ-לוס צמוד יחסית. למעקב.

אבווי - ABBV - מניות החברה נסחרות במדד ה-S&P 500 תחת סקטור הרפואה. המניה ממשיכה סקירה גם השבוע לאחר שנבלמה בשבוע שעבר ויצרה סוג של שפל עולה השבוע מעט מעל 134 דולר. אזור התנגדות קיים סביב 138.5-139 דולר, יציאה מעל יוציא תיקון עולה במניה עם פוטנציאל תיקון ראשוני לאזור של 144/5 דולר בשלב ראשון.

נטפליקס - NFLX - מניות החברה נסחרות במדד ה-S&P 500 תחת סקטור התקשורת. המניה נגעה השבוע סנטים בודדים מאזור של 420 דולר למניה אותו הצבנו כיעד לאחר פריצת 380 דולר. למי שעובד לטווח הקצר המבנה הטכנית מזמין תיקון ולכן אפשר לחשוב על נעילה של רווח.