לאחר אחד הרצפים השליליים בשנים האחרונות במדד הדגל - ת"א 35 , עם תשואה שלילית של שישה שבועות רצופים, המדד הצליח להתאושש בעיקר בזכות העליות בסיום השבוע שהביאו את המדד לתשואה שבועית חיובית.
השבוע בשוק המקומי היה מנומנם, עם המשך לחץ מסיבי כלפי מטה בעיקר במניות שורה שניה ושלישית במה שהיה נראה כמו "ניקוי שורות" בשוק כדי להעלים כל זכר למניות האלה בתיקים, בפורטפוליו של קרנות הנאמנות, גמל פנסיה או מה שזה לא יהיה. לקראת סיום השבוע ולאחר פקיעה חודשית אחרונה של השנה שהגיעה איך לא בירידות שערים ובמחזור ער של 930 מיליון שקל שהיה כסל מכירה מטה, הגיעה התאוששות. נעילה חיובית ביום המסחר האחרון של 2022 ועליה של כ-0.5% הרגישה הרבה יותר בעיקר כשהשוק פתח בירידות שערים והתאושש כלפי מעלה שלא מעט מניות יתר שסבלו מירידות חדות בשנה האחרונה רושמות התאוששות.
במבט על השנה האחרונה מדד ת"א 35 ירד ב-9.16%, מדד ת"א 125 ירד ב-11.82%, מדד ת"א 90 ירד ב-18.25%, ומדד ה- SME60 איבד 33.23%. במדדים הענפיים רק מדד הנפט וגז עלה ב-34.97%. יתר המדדים רשמו תשואות שליליות, מדד הבנקים ירד ב-4.07%, מדד הפיננסים השיל 8.78%, מדד הנדל"ן ירד ב-30.93%, מדד ת"א טכנולוגיה ירד 26.78%, מדד התקשרות וטכנולוגיות ירד 14.17% ומדד הביומד התרסק ב-50.69%.
מהמניות הבולטות השנה במדד ת"א 125 נציין את אינפיניה, אנרג’יאן ודלק קבוצה אשר עלו 59.9%, 58.2% ו-51.7% בהתאמה. בלטו בירידות מניות אופקו , לייבפרסון וישראל קנדה אשר השילו מערכן 73.7%, 69.2% ו-61.6% בהתאמה.
מכלל מניות השוק נציין השנה את קאנומד, האב ופרוטליקס אשר עלו 89.5%, 84.4% ו-68.4% בהתאמה. מנגד מניות אריקה בי-קיור, יוניבו וקונטיניואל השילו מערכן 95.7%, 95.4% ו-95.3% בהתאמה.
התשואה של מדד 35 ניצלה בעיקר בגלל מניות הבנקים שהגיעו לישורת האחרונה של השנה עם "שומן" והם מנעו תמונה שלילית הרבה יותר. האתגרים בשוק המקומי לשנה הבאה יהיה המשך העלאת ריבית לפחות ברבעון הראשון של השנה שהופכת את השוק המקומי להרבה פחות אטרקטיבי גם ברמת אגרות החוב ובטח ברמת המניות כשהבנקים מתחרים בניהם עם פיקדונות בריביות אטרקטיביים במיוחד והציבור נוהר לשם, לאחר שנים של ריבית אפסית למשקיעים סולדי סיכון שפתאום מקבלים תשואות חסרות סיכון שנראו רק בתחילת 2022 בגדר של חלום רחוק.
מהמניות הבולטות השבוע במדד ת"א 125 נציין את חילן, דוניץ וריטיילורס אשר עלו 7.3%, 6.5% ו-6% בהתאמה. בלטו בירידות מניות שיכון ובינוי, פולירם וורידיס אשר השילו מערכן 12.1%, 12% ו-9.6% בהתאמה.
מכלל מניות השוק נציין את יוזרוואי, רימון ואורמד פארמה אשר עלו 23.9%, 18.9% ו-16.4% בהתאמה. מנגד מניות פטרוטקס יה"ש, מילניום פוד יה"ש וקונטיניואל השילו מערכן 46.6%, 31.3% ו-31% בהתאמה.
בסיכום שבועי מדד ת"א 35 עלה ב-0.61%, מדד ת"א 90 ירד ב-1.06%, מדד הבנקים עלה ב-2.17%, מדד הנדל"ן ירד ב-1.25%, מדד הנפט וגז ירד ב-3.22% ומדד הביומד נחלש ב-2.65%. בשוק המט"ח, הדולר נועל את השבוע בעליה של 0.8% וכעת (שישי) נסחר ברמה של 3.5210 ₪ לדולר.
מדד המעו"ף – תחזית טכנית – מדד ת"א 35 סגר את שבוע המסחר בעליה של 0.61% וננעל ברמה של 1,794.1 נקודות. המדד ירד בתחילת השבוע וקבע נמוך שנתי חדש ברמה של 1,747 נקודות, נסחר יומיים מתחת לשפל השנתי מחודש יוני סביב 1,764/72 נקודות לפני שהתאושש וחזר מעל. ההתאוששות נמשכה גם בהמשך השבוע בעיקר ביום חמישי בו ראינו יציאה מעל 1,788/92 נקודות וקטיעה של רצף שלילי בן שישה שבועות. מהבחינה הטכנית המדד עדין חלש מאוד ומנסה לבסס תחתית בדומה מאוד ליוני האחרון. יציאה מעל 1,810/6 נקודות, תוציא תיקון טכני מעט יותר מהותי לגל היורד האחרון שהחל סמוך ל 2,000 נקודות ואשר קבע של חדש השבוע בשוק.
שקל-דולר – הדולר המשיך השבוע את המומנטום החיובי שלו כשהוא חוזר מעל קידומת של 3.50 ונסחר מעלייה בכל השבוע האחרון. טכנית, הדולר ממשיך להיות חיובי בטח עם החולשה הקיימת בארה"ב, אזור תמיכה מעט רחוק, אף לסוחרי טווח קצר אפשר להניח שכל עוד הדולר מעל 3.49 הוא חיובי לטווח הקצר.
מדד ה-DAX הגרמני – המדד נסחר השבוע בטווח קצר, עם מיעוט ימי מסחר ומחזורי מסחר נמוכים כיאה לתקופת החגים בין הכריסמס לראש השנה החדשה בעולם הנוצרי. טכנית המדד בונה תבנית המשכית כלפי מטה שתצאה מתחת לשפלים האחרונים ברמה של 13,800 נקודות. ההנחה הטכנית שלי ממשיכה להיות תיקון יורד למהלך האדיר מעלה ברבעון האחרון של 2022.
מדד ה-S&P500 – מדד האס אנד פי 500 נסחר השבוע בתנודתיות יחסית גבוהה ומחזור מסחר נמוכים כיאה לתקופה זו של השנה. טכנית המדד "נשמר" מתחת ל 3,900/20 נקודות וזה אומר שכל עוד הוא מתחת המומנט טווח קצר ממשיך להיות שלילי. אזור תמיכה על בסיס סגירה קיים סביב 3,780 נקודות סגירה מתחת יכולה לפתוח המשכיות כלפי מטה עם פוטנציאל ממשי לפגוש את השפל השנתי סביב 3,580/600 נקודות.
מדד הנאסד"ק 100 – המדד הסחיר של הנאסד"ק בעל 100 החברות הגדולות במדד הגיע השבוע לשפל השנתי שלו סביב 10,600/670 נקודות והוא התאושש משם ביום המסחר האחרון (חמישי). אזור התמיכה החזק החזיק את המדד עם מנטרלים את הנמוך של חודש אוקטובר במדדים שהיה סוג של "רעש" נקודתי ואינו מהווה את התמיכה הטכנית המהותית בטח על סמך שערי הסגירה. התיקון העולה במדד למעשה משך את ה- S&P500מעלה. על פנו נראה שהמדד קונה זמן בשלב זה לפני נמוכים חדשים או לכל הפחות בדיקה של שער עגול 10,000.
ביטקוין – השנה שמשקיעי הקריפטו ירצו לשכוח וכנראה שפוצצה את הבועה הגדולה בתחום בעיקר על רקע שנים של כסף זול והרחבות כמותיות שלקחו את הכספים בעולם למקומות ספקולטיביים ביותר שהיום נראים כמו התפקחות משכרון חושים. טכנית, המטבע המוביל בתחום נסחר במומנט שלילי ונדבק לנמוכים של החודש האחרון סביב 16.3 אלף דולר לביטקוין. שבירה מטה תביא להמשך מומנטום שלילי, נמוכים שנתיים חדשים ואולי אף מעבר.
ניתוח מניות
חילן (1084698) – מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. חברת ניהול הון אנושי בארגונים-מפתחת פתרונות מערכתיים בתחומי שכר, משאבי אנוש, נוכחות ופנסיה. בתחילת 2022 המניה הגיעה למחיר שיא וברוב השנה נסחרה בתנועה צידית מעל רמת התמיכה באזור 16910-16960 נקודות. בסוף נובמבר שברה את רמת התמיכה אך בימי המסחר האחרונים פרצה את הרמה הזו ששימשה התנגדות תוך כדי סגירת פער מחירים קטן. עשויה לחזור לבדוק שוב את רמת התמיכה לפני המשך תנועה מעלה.
מקס סטוק (1168558) – מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. החברה מפעילה רשת חנויות למוצרים לבית במחירים מוזלים. מסוף 2020 המניה הייתה במחיר השיא שלה ומאז היא נמצאת בירידה עקבית עם תיקונים למגמת הירידה הראשית. מאמצע אוגוסט השנה המניה ביססה תחתית עגולה (כפולה) שיצרה היפוך מגמה. בימי המסחר האחרונים המניה נסחרת מתחת לרמת התנגדות באזור 588 נקודות. התצורה הטכנית תומכת בהמשך עליה. ההתנגדות הבאה נמצאת באזור 703 נקודות.
שפיר הנדסה (1133875) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35 . החברה עוסקת בייצור ואספקת חומרי גלם לבנייה, תשתיות, זכיינות וייזום בניה למגורים. המניה הגיעה למחיר שיא באוגוסט ויצאה לתיקון שמחק את כל העלייה האחרונה. נסחרת מעל רמת התמיכה 2600 נקודות. למעקב האם ההיפוך מרמת התמיכה כלפי מעלה בימי המסחר האחרונים ממשיך למגמת עליה.
אלביט מערכות (1081124) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35 . המניה מדשדשת בטווח מחירים צר מאז שצנחה בסוף חודש נובמבר לאחר פרסום הדו"ח הרבעוני. בפעול המניה מדשדשת בטווח 60,120-56,700 נקודות, לכן יש להמתין להכרעה כדי לקבל אינדיקציה על כיוון המניה בטווח זמן הקצר. במקרה של שבירה כלפי מטה, אזור 51,500 סומן כתמיכה קרובה ובמקרה של פריצת טווח הדשדוש, ההתנגדות הקרובה שוכנת באזור 63,800 נקודות.
אשטרום קבוצה (1132315) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35 . הירידות במניה נבלמו בתחילת השבוע באזור התמיכה האופקי 6,200-6,400 נקודות. אזור זה תמך בגל הירידות שפקד את המניה ברבעון השני לשנת 2022, לכן ההנחה היא שאזור זה יביא קונים חדשים לנייר. במידה ותצליח להתבסס מעל אזור התמיכה הנ"ל, היעד הקרוב לתיקון העולה סומן סביב 7,300 נקודות. מנגד, שבירה וכישלון פריצה חזרה מעל 6,200 נקודות תשנה את המגה הראשית במניה לדובית שיביא להעמקת הירידות לאזור 5,500 כיעד קרוב.
לאומי (604611) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35 . המניה פתחה את שבוע המסחר במומנטום שלילי לאחר ששברה את התמיכה האופקית סביב 2,920 נקודות. בהמשך השבוע תיקנה חזרה ואף חתמה מעל אזור התמיכה שנשברה, אולם אזור 2,970 נקודות הוא אזור המפתח בטווח הקצר ורק פריצתו כלפי מעלה תהווה טריגר לתחילת תיקון עולה. כישלון פריצה של אזור זה ככל הנראה יחזק את הנחת העבודה של המשך ירידות עם יעד ראשון סביב 2,800 נקודות.
אנלייט אנרגיה (720011) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 90. המניה התבססה לאורך שבוע המסחר מעל אזור התמיכה האופקי סביב 700 נקודות. טכנית, מבנה גרף המחירים המתהווה מלמד על אפשרות לתיקון עולה חזרה לאזור 780 נקודות. הנחת עבודה זו בתוקף כל עוד המניה נסחרת, במונחי שער סבירה, מעל אזור 700 נקודות.
הבינלאומי (1083484) - מניות החברה נסחרות במדד ת"א 35 . המניה התבססה השבוע מעל אזור התמיכה האופקי סביב 13,500 נקודות, זאת לאחר שירדה לאורך חודש דצמבר. אזור תמיכה זה הינו חשוב להמשך קיומה של המגמה העולה בטווח הקצר והבינוני ובשל הקרבה לתמיכה יש פוטנציאל לתיקון עולה חזרה לאזור 14,500 נקודות בשלב ראשון. במבט רחב יותר, המניה מדשדשת בין השיא סביב 15,770 לבין התמיכה סביב 13,500 נקודות.
לתחזית המלאה באתר ספונסר, שם תוכלו לצפות גם בגרפים השונים שמלווים את התחזיות השונות אנא לחצו כאן:
ניתוח מדדים
ניתוח מניות
סקירה זו נועדה על מנת לעזור לאנשים לקבל ראיית מבט אישית של צוות ספונסר לגבי השוק ולגבי כיוונים אפשריים שלו אך המנתחים אינם יכולים להיות בטוחים בהתבצעות התרחישים המועלים כמו שאין שום דבר בטוח בשוק ההון בכלל. לגבי כל המניות שהוזכרו לעיל אין באמור הנ"ל המלצה או ייעוץ לקנות או למכור או לבצע כל פעולה אחרת במניות שהוזכרו, כותב השורות עלול להחזיק בחלק מהמניות המדוברות. כל העושה פעולה, עושה זאת על סמך שיקול דעתו בלבד.