בדומה לחודש פברואר, חודש מרץ התאפיין גם הוא בתנודתיות חריגה עקב המשך המתיחות הגיאופוליטית והשלכותיה הכלכליות והפיננסיות על השווקים. כך נפתח חודש מרץ במגמה שלילית, עד לחלקו השני של החודש, בו התהפכה המגמה לחיובית בשוקי המניות בישראל ובחו"ל.
שוק המניות הישראלי מסיים את חודש מרץ במגמה חיובית כאשר מדד ת"א 35 עלה
בכ-2.4% ומדד ת"א 125 עלה בכ-2.1% בעוד שמדד ת"א 90 עלה בכ-1.3%.
רוב שוקי המניות בחו"ל סיימו את החודש במגמה חיובית: מדד ה-S&P 500 עלה בכ-3.6% ומדד הנאסד"ק עלה בכ-3.4%, מדד הדאקס הגרמני ירד בשיעור של 0.3% ומדד הניקיי היפני עלה בשיעור חד של כ-4.9%.
איגרות החוב הקונצרניות המשיכו גם החודש להתנהל במגמה שלילית. מדדי התל בונד 20,40,60 ירדו בשיעור שנע בין 0.2% עד 0.3%. מדד אג"ח קונצרני כללי נותר כמעט ללא שינוי חודשי, ומדד אג"ח ממשלתי כללי ירד בשיעור של 0.4%.
התעשייה האקטיבית המסורתית בחתך של קטגוריות:
קטגוריית ההשקעה היחידה שגייסה החודש הייתה קטגוריית מניות בארץ. הקטגוריה גייסה סכום של כ-250 מיליון ₪.
לעומת זאת, הקרנות המתמחות במניות בחו"ל רשמו החודש פדיון של כ-100 מיליון ₪.
הקטגוריה הגדולה ביותר בנכסיה, בהפרש ניכר משאר קטגוריות ההשקעה - קטגוריית אג"ח כללי, המשיכה את מגמת הפדיונות שנרשמה בה מאז החצי השני של חודש ינואר, עם פדיון בחודש מרץ של כ-880 מיליון ₪.
מגמת הפדיונות בקרנות המתמחות באג"ח חברות והמרה נמשכה גם בחודש מרץ עם פדיון של כ-130 מיליון ₪.
בשונה מחודש פברואר, בו היה פדיון גבוה, בחודש מרץ הקרנות המתמחות באג"ח מדינה רשמו גיוס של כ-120 מיליון ₪.
הקרנות הגמישות רשמו פדיון קטן של כ-20 מיליון ₪.
בקטגוריית אג"ח חו"ל מגמת הפדיונות נמשכת עם פדיון חודשי של כ-140 מיליון ₪.
הקרנות הכספיות
הקרנות הכספיות פדו החודש כ-140 מיליון ₪, כאשר הקרנות הכספיות השקליות פדו כ-80 מיליון ₪ והקרנות הכספיות הדולריות פדו כ-60 מיליון ₪.
התעשייה הפסיבית – קרנות הסל והקרנות המחקות
בדומה לחודש פברואר, מגמת הפדיונות בתעשייה הפסיבית נמשכה גם החודש, הפעם תוך שוני בין הקרנות המחקות שגייסו כ-0.7 מיליארד ₪ לבין קרנות הסל שפדו כ-1.6 מיליארד ₪, ובסה"כ התעשייה הפסיבית פדתה כ-900 מיליון ₪.
הקטגוריה של מניות בארץ הייתה הקטגוריה הפודה ביותר החודש עם פדיון כולל של כ-900 מיליון ₪. הקרנות המחקות רשמו גיוס בסכום של כ-300 מיליון ₪ ומנגד, קרנות הסל סיימו את החודש עם פדיון גדול בסכום של כ-1.2 מיליארד ₪.
בניגוד לחודש פברואר, בחודש מרץ דווקא קטגוריית מניות חו"ל רשמה את הגיוס הגדול ביותר בתעשייה הפסיבית בסכום של כ-420 מיליון ₪, בהובלה מובהקת של הקרנות המחקות, עם גיוס של כ-360 מיליון ₪, כאשר קרנות הסל גייסו כ-60 מיליון ₪ .
קטגוריית חברות והמרה המשיכה את מגמת הפדיונות, כשפדתה החודש סכום של כ-350 מיליון ₪, כשקרנות הסל מובילות את הפדיון ורושמות פדיון של כ-460 מיליון ₪ ומנגד הקרנות המחקות רשמו גיוס בסכום של כ-110 מיליון ₪.
קטגוריית אג"ח מדינה פדתה כ-80 מיליון ₪, הקרנות המחקות פדו כ-60 מיליון ₪ וקרנות הסל הוסיפו לפדיון כ-20 מיליון ₪.
קטגוריית אג"ח חו"ל סיימה גם את חודש מרץ עם פדיון, כשבקרנות המחקות נרשם פדיון של כ-20 מיליון ₪, וקרנות הסל פדו כ-35 מיליון ₪.