חודש אוקטובר התנהל ברובו במגמה חיובית בשווקי ההון, והניב תשואות נאות לקופות הגמל וקרנות הפנסיה, אולם ירידות השערים החדות בימים האחרונים של החודש, צמצמו מאוד את רווחי הקופות, כך עולה מסקירה שמפרסם היום אבי ברקוביץ משנה למנהל השקעות ראשי מיטב דש גמל ופנסיה.
שוקי המניות ואיגרות החוב הקונצרניות בישראל פעלו כגורם חיובי לתשואות הקופות החודש. לעומת זאת, שוקי המניות בעולם הציגו מגמה מעורבת עם נטייה לירידות (עד ה-29.10 שהוא היום האחרון לחישוב התשואות החודש). בארה"ב נרשמה מגמה מעורבת כאשר מדד הדאו ירד ב-4.0%, מדד ה-S&P ירד ב-1.6%, ואילו מדד הנאסד"ק עלה בשיעור זעיר של 0.2%.
באירופה נרשמו ירידות שערים חדות: ה-DAX הגרמני ירד ב-9.1%, ה-CAC הצרפתי ירד ב-4.9% וה-Eurostoxx 50 ירד ב-7.3%. ביפן, מדד הניקיי עלה בשיעור של 0.6%. ואילו המדד העולמי של השווקים המתפתחים עלה ב-3.1%.
בשוק המניות בארץ נרשמו עליות שערים: מדד ת"א 35 עלה ב-1.7%, מדד ת"א 125 עלה ב-2.1%, מדד ת"א 90 עלה בשיעור של 3.6% ומדד יתר 60 עלה בשיעור של כ-1.8%. באג"ח הקונצרני המקומי נרשמה מגמה מעורבת. מדד התל בונד 20 עלה ב-0.3%, מדד תל בונד 40 ירד ב-0.2% ומדד התל בונד 60 נותר ללא שינוי. איגרות החוב הלא מדורגות עלו בשיעור חד של 3.0%. מדד אג"ח קונצרני כללי עלה ב-0.5%.
באיגרות החוב הממשלתיות נרשמה מגמה שלילית בשיעור של 0.4%, כאשר איגרות החוב הצמודות למדד ירדו ב-0.4%, ואילו איגרות החוב השקליות ירדו ב-0.5%.
קופות הגמל הכלליות השיגו תשואה חיובית ממוצעת של כ-0.3% כתוצאה מעליות השערים בשוקי המניות ואיגרות החוב הקונצרניות בארץ. הטווח הוא בין תשואה אפסית לבין תשואה של 0.6%. קופות הגמל המנייתיות השיגו תשואה של כ-1.0% בטווח תשואה של 0.5% עד תשואה של 1.5%.
תשואה של כ-0.1% נרשמה בקופות הגמל המדדיות בטווח תשואה שלילית של 0.1% עד תשואה חיובית של 0.3%. ובקופות הגמל השקליות - תשואה שלילית של 0.1% בטווח של תשואה שלילית של 0.3% עד תשואה חיובית של 0.1%.
קרנות פנסיה מקיפות לבני עד 50 השיגו תשואה של כ-0.6% בטווח תשואה של 0.2% עד תשואה של 1.0%. קרנות פנסיה מקיפות לבני 50-60 השיגו תשואה של כ-0.5% בטווח תשואה של 0.3% עד תשואה של 0.9%. קרנות פנסיה מקיפות לבני 60+ השיגו תשואה של כ-0.4% בטווח תשואה של 0.2% עד תשואה של 0.6%.
בסיכום שנתי של 2020 עד כה, ינואר-אוקטובר, מעריכים במיטב כי תירשם תשואה שלילית של 1.5% לקופות הגמל הכלליות. לקופות הגמל המנייתיות צפי לתשואה שלילית של כ-5% בטווח תשואות של פלוס 3.5%- מינוס 10%.
עוד צפויה תשואה שלילית של כ-1.5% לקופות הגמל המדדיות. טווח התשואות: תשואה שלילית של 1.0% עד מינוס 2.0%. תשואה חיובית של כ-1.4% לקופות הגמל השקליות. טווח התשואות: 1.7%-1.0%.
קרנות הפנסיה לבני 60 ומעלה החזירו את כל ההפסדים מתחילת השנה ואף עברו לטריטוריה חיובית. קרנות פנסיה מקיפות לבני עד 50 השיגו תשואה שלילית של כ-0.8%. בטווח התשואות: פלוס 2.0% עד מינוס 2.0%. קרנות פנסיה מקיפות לבני 50-60 השיגו תשואה שלילית כ-0.6%. בטווח התשואות: פלוס 2.3% עד מינוס 2.5%. קרנות פנסיה מקיפות לבני 60+ השיגו תשואה חיובית של כ-0.4%. בטווח התשואות: פלוס 4.0% עד מינוס 1.0%.