יום המסחר הראשון לשבוע בבורסה בתל אביב מתנהל בשעות הצהריים בירידות של יותר מאחוז, בהשפעת המגמה השלילית החריפה שנרשמה בשוקי המניות בעולם בסוף השבוע, על רקע שורת אירועי מאקרו.
טבע מרכזת עניין רב בקרב המשקיעים לאחר אישור ה-FDA לגרסה גנרית של הקופקסון, ומנגד שמועות על כוונה לרכוש את מיילן - שהוכחשה. מניית החברה חזרה בארביטרז’ שלילי של יותר מ-3%, והכבידה על ממוצע הארביטרז’ במניות ת"א 25 שחזר בכמעט (1%-), בהשפעת פערים שליליים בכיל, טאואר, פריגו, אופקו ונייס. ביום שלישי תהיה פקיעת האופציות החודשיות, אשר ככל הנראה תהיה מהותית בעקבות העליות בת"א 25 בחודש האחרון. מחזור המסחר בת"א עומד בצהריים על כ-430 מיליון שקל.
בקרב מניות ת"א-100, טבע מרכזת מחזור ענק באדום ומובילה את המחזורים, ואחריה פריגו בהמשך להתרחשויות בשוק הפארמה כאמור. כמו כן, בולטות במחזורים ניכרים בזק לאור ההתרחשויות בגזרת השוק הקווי, בזן בירידות חדות בתגובה להוצאת צווי סגירה למפעלים במפרץ חיפה, וכן מניות הבנקים לאומי ופועלים . ת"א 25 ות"א 100
פרוטרום מובילה את העליות במניות ת"א-100, ואחריה אלביט מערכות , אסם , בזק , איידיאו וקבוצת דלק לאור החלטת חברת החשמל לממש חלקית אופציה נוספת בעסקת תמר. מנגד, טבע מובילה את הירידות בצל אישור קופקסון גנרי, כאמור. אחריה בירידות מככבות סיליקום , בזן, סאפיינס , אופקו וטאואר , בלחץ הארביטראז’ השלילי מניו יורק.
מחוץ לת"א-100, ארקו החזקות בולטת בעליות לאחר שהודיעה כי הבת GPM עושה צעד נוסף בדרך לרישום למסחר בארה"ב.
כאמור, מדדי המניות בארה"ב סגרו את יום שישי בירידות חדות כאשר נקודת מפגש של התגברות הפחדים מעתידה של יוון באירופה ורגולציה חדשה בשוק המניות בסין, דחפה את המשקיעים אל הקצה. הדאו ג’ונס וה-S&P500 כמו הנאסד"ק סגרו שבוע של ירידות. מדד הדאו ג’ונס ירד ב- 1.5% ל-17,826.10 נקודות והוא סיים את השבוע בירידה של 1.3%. הנאסד"ק סיים את המסחר בירידה של 75.98 נקודות, או 1.5%, ל-4,931.81 נקודות, והוא איבד השבוע 1.3%. המדד S & P 500 נסגר בירידה של 23.83 נקודות, או 1.1%, ברמה של 2,081.16 נקודות, רשם הפסד של 1% בשבוע.
טבע מככבת כאמור, לאחר שה-FDA אישר את בקשת התרופה החדשה של Sandoz עבור Glatopa, הגרסה הגנרית לקופקסון של טבע, המיועדת לטיפול בצורות חוזרות של טרשת נפוצה. התרופה הגנרית פותחה במסגרת שיתוף פעולה בין Sandoz ומומנטה. בהתאם להסכם, מומנטה צפויה לקבל עד 140 מיליון דולר באבני דרך, הכוללים 10 מיליון דולר במועד אישור הבקשה הראשונית ו-10 מיליון דולר נוספים במועד המכירה המסחרית הראשונה. מכירות הקופקסון הסתכמו ב-4.2 מיליארד דולר בארבעת הרבעונים האחרונים, המהווים כ-21% מהכנסותיה של טבע.
עוד בנושא טבע, בסוף השבוע נפוצות שמועות שהגיעו למספר כלי תקשורת לפיהם ענקית הפארמה מתכוונת לרכוש את מיילן, שכזכור הגישה הצעה לרכוש את פריגו בכ-30 מיליארד דולר. בעקבות הידיעות בתקשורת, הוציא יו"ר מיילן הודעה ובה הכחיש את האפשרות שטבע תרכוש את החברה.
חברת החשמל הודיעה בסוף השבוע כי החליטה לממש באופן חלקי את האופציה השנייה בעסקת תמר לשנים 2020-2028. משותפות תמר נמסר היום בעקבות ההחלטה כי מימוש האופציה החלקי של חח”י לא ישפיע מהותית על התזרים המהוון החזוי מהפרויקט, וכי ההשלכה הצפויה של המימוש החלקי היא שהחל מינואר 2020 יהיה גידול חלקי בלבד בכמויות החוזיות שתסופקנה לעומת הכמות המקורית.
שותפות חיפושי הגז והנפט "הזדמנות ישראלית" הודיעה כי היא מגדילה את החזקותיה ברשיונות פלאג’יק. השותפות הגיעה להסכמה עם חברת אדן, אשר רכשה השליטה בפרנדום מטדי שגיא, לפיו יועברו לבעלותה 6% נוספים מהרשיונות שהוחזקו ע"י פרנדום. 17.5% יועברו לחברת נאמאקס של בני שטיינמץ. עם סיום העברת הזכויות, תחזיק הזדמנות ב-16% מהרישיונות, ונאמאקס ב-60%. העברת ההחזקות תיכנס לתוקף לאחר קבלת אישור הממונה על ענייני הגז והנפט.
איתמר מדיקל מדווחת היום על מעבר למתכונת מלאה של הסכם השיווק האסטרטגי עם ענקית המכשור והציוד הרפואי מדטרוניק. במסגרת ההסכם המורחב, מדטרוניק תתמוך בפעולות להעלאת המודעות למוצר ה-WatchPAT של איתמר בפריסה ארצית בכל ארה"ב. המעבר להסכם במתכונת מלאה התאפשר לאחר השלמת תקופת פיילוט של שנה, בה פעילותה של מדטרוניק הוגבלה לאזור גיאוגרפי אחד בלבד בארה"ב.
בתי ההשקעות פרסמו היום שלל סקירות שבועות. בלידר סבורים כי "המשך ייסוף בשקל ימשיך ללחוץ לכיוון מדיניות מוניטארית מרחיבה, ואולי QE. לכן, הפרמיה השלילית של אג"ח ישראל על אג"ח ארה"ב צפויה להתרחב". להערכת הכלכלנים, ריבית בנק ישראל צפויה להישאר ללא שינוי החודש.
גם בהלמן אלדובי מעריכים כי בהחלטה הקרובה בנק ישראל יותיר את הריבית ללא שינוי. לדבריהם, "נתוני המדד והתמ"ג מאפשרים לבנק תקופת רגיעה על מנת לבחון את המצב במשק". לגבי שוק ההון, העריכו הכלכלנים כי "שוקי המניות בעולם ימשיכו להיות חיוביים בשל הריבית הנמוכה - אבל לנוכח רמות השערים הגבוהות, עצבנות ומימוש רווחים בהחלט אפשריים בטווח הקרוב".
בפסגות אופטימיים אף הם לגבי השווקים, ואומרים בסקירת מאקרו כי "בהסתכלות קדימה, נראה כי שוקי המניות ימשיכו להיות אפיק ההשקעה המעניין ביותר" - זאת למרות הירידות שנרשמו בסוף השבוע.