הטלטלה בשווקים הפיננסים מתגלגלת לשוק המט"ח. הדולר האמריקאי זינק ב-2.44% מול השקל ושערו היציג נקבע ברמה של 3.43 שקלים, וזאת ברקע לירידות החדות שנרשמו אמש בניו יורק לאחר פרסום נתוני האינפלציה.
נתוני האינפלציה בארה"ב שפורסמו אתמול אמנם הצביעו על ירידה בקצב האינפלציה מחודש יולי, אך עלו על התחזיות המוקדמות של השוק ושלחו את השווקים לירידות חדות. מעבר לכך, אינפלציית הליבה (בנטרול אנרגיה ומוזון) עלתה גם היא מעבר לתחזיות, והתקווה ששיאה של האינפלציה מאחורינו מתפוגגת.
לאחר פרסום נתוני האינפלציה המאכזבים העלאת ריבית הפד ב-1% בישיבתו הקרובה נמצאת על השולחן. הסיכויים להעלאת ריבית בשיעור גודל כזה עלו ל-20%.
הירידות בשווקים הפיננסים מתגלגלות לשוק המט"ח המקומי כאשר הביקוש לדולר מזנק בזמן שערכן של ההשקעות מעבר לים צולל, וכך מהלכי הגידור של הגופים הגדולים בשוק המקומי שוב נותנים אותותיהם על המסחר.
מעבר לכך, הדולר מתחזק מתוקף היותו נכס בטוח בעתות משבר, ויחד עם העלאת ריבית חדה שצפויה בארה"ב, כך בשוק עשויים לחוות מצוקת דולרים כפי שהיה במשבר הקורונה. מצוקת הדולרים בזמנו אילצה את בנק ישראל למכור דולרים מיתרות המט"ח - לראשונה.
האם המצב כיום קרוב למצב שיאלץ את בנק ישראל להתערב שוב? "לפני שבוע היינו די קרובים לשם", כך אומר הבוקר סוחר בכיר בשוק. "הריבית לדולרים בשוק אוברנייט הגיעה באיזור 7%-8%. אם הבורסות ימשיכו לרדת אז המצב הזה יחזור. אבל הנקודה של מרץ 2020 מאד מאד רחוקה מהסיבה הפשוטה שהמוסדיים אמורים להחזיק היום יותר יתרות מאשר בעבר. ובנק ישראל כבר הזהיר את המוסדיים שהוא לא יחלץ אותם להבא. יש להם מאות מיליארדים, הרבה הרבה מעבר למה שהם אמורים להחזיק, ובנק ישראל יכול להקל את המצוקה של הדולרים, אם היה רוצה, אבל נראה שבנק ישראל לא רוצה להיות הבייביסיטר של השוק, ואני מבין אותו".